Muitas pessoas me perguntam qual é a diferença entre ações e o mercado de criptomoedas. Para ser honesto, do ponto de vista da essência da negociação, ambos não têm diferenças fundamentais — ambos focam na estrutura do mercado, no controle da posição e na captura do ritmo. A única diferença é que o mercado de criptomoedas tem uma volatilidade maior, funciona 24 horas por dia, e o nível de risco também é muito mais alto.

Após esses anos de prática, compilei um conjunto de regras de negociação que funcionam tanto para ações quanto para criptomoedas. Não se trata de teorias avançadas, mas de experiências práticas próximas do mercado.

**Sobre a avaliação do ritmo de alta e baixa**

Após três dias consecutivos de alta, não pense em continuar comprando; é hora de realizar lucros. Este é um sinal comum de que o ponto de compra de curto prazo está se esgotando. Por outro lado, uma queda contínua por cinco dias geralmente indica que a oportunidade de posicionar-se em um ponto baixo chegou, e tudo o que é preciso é paciência para esperar pelo sinal de confirmação.

Quando ocorre uma queda abrupta na abertura, só quem tem coragem de assumir a posição tem chance de lucro. Mas se houver uma forte alta na abertura, é melhor sair rapidamente. O movimento da tarde também é importante — se subir à tarde, reduza a posição, não compre no topo; se cair à tarde, espere até o dia seguinte para decidir se compra.

**Sobre os sinais de volume de negociação**

Um aumento repentino de volume em um ponto alto é um sinal de saída, e deve-se sair rapidamente. Por outro lado, se há pouco volume por um longo período em um ponto baixo, isso indica que os grandes investidores ainda estão em modo de espera, e o melhor é continuar sendo paciente. Quando há redução de volume em um ponto alto, não se preocupe demais; uma consolidação lateral é normal. Mas se a redução de volume em um ponto alto continuar com queda, provavelmente é uma armadilha de venda, não se deixe assustar.

**Os detalhes do livro de ordens**

Se a abertura for baixa e o preço subir firmemente no final do dia, isso indica que há grandes fundos em movimento silencioso. Por outro lado, se a abertura for alta e o preço recuar no final, isso geralmente é uma tentativa de saída de posições. Quando há uma alta pela manhã e uma recuada à tarde, na maioria das vezes é uma operação de manipulação de mercado.

Quando o preço de uma ação ou de uma criptomoeda está em um ponto baixo e há volume frequente, isso indica que os fundos estão construindo uma posição, e é importante estar atento a isso.

**Oportunidades de negociação na tendência**

Em uma tendência de alta, pequenas correções são pontos de compra padrão. Em uma tendência de baixa, pequenas reversões são pontos de venda. Simples, mas extremamente eficaz.

Em um canal de alta, as quedas geralmente são apenas armadilhas de venda, não se deixe enganar e sair prematuramente. Por outro lado, em um canal de baixa, as altas muitas vezes são armadilhas de compra, e é preciso agir com cautela.

**Pensamentos mais profundos**

Investir em ações é uma prática de desenvolver paciência e controle emocional. O mercado dá tempo para você se ajustar, oferece buffers. Mas o mercado de criptomoedas é diferente; você precisa aplicar essa mentalidade em um ambiente de alta volatilidade, o que testa sua disciplina e sua execução.

O ponto mais importante é que a gestão de capital é sempre mais importante do que análise técnica. Seja você operando ações na China, Hong Kong ou contratos e spot no mercado de criptomoedas, esse princípio permanece. Os traders que sobrevivem no mercado de ações geralmente também não são facilmente liquidados no mercado de criptomoedas, e a razão está aqui.

Por isso, sempre defendo que: disciplina e gestão de posição são sempre mais decisivos do que a sua capacidade de interpretar velas K. Essa é a essência do trading e o caminho para uma longevidade no mercado.