1. Definição de astroturfing e sua relevância para o campo de Crypto Assets

Astroturfing, derivado de “AstroTurf” (grama artificial), metaforicamente refere-se a um movimento de base fabricado, comumente visto na política, negócios e mercados financeiros. No campo dos cryptoativos, esse comportamento frequentemente se manifesta como:

• Contas de mídia social falsas publicando em massa conteúdo de promoção de token;

• Falsificando a atividade da comunidade do projeto, como usar bots para publicar e curtir.

• Manipular avaliações da mídia, exagerar na tecnologia do projeto ou nos retornos.

De acordo com o Relatório de Segurança Financeira Digital de 2024 do FMI e a análise de dados on-chain da Chainalysis, o setor global de blockchain viu atividades fraudulentas relacionadas ao astroturfing totalizando aproximadamente 210-250 milhões de dólares americanos (mediana de 230 milhões), um aumento de 58-72% em relação a 2023. Essa estatística abrange três cenários principais: exchanges, mercados de NFT e protocolos DeFi, utilizando uma combinação de rastreamento on-chain, análise semântica e divulgações regulatórias como evidência. As vulnerabilidades técnicas, representando 45%, são o principal fator de condução.

Fonte:Relatório de Segurança Blockchain Chainalysis 2025

2. Princípios de Tecnologia Astroturfing e Métodos de Implementação

Ferramentas Técnicas

• Fazendas de Bots: Criando milhares de contas falsas através de scripts automatizados para simular comportamento humano (postagem, repostagem).

• Geração de Linguagem Natural (NLG): IA gera comentários "reais" para contornar a revisão da plataforma.

• Abuso de Identidade Descentralizada (DID): forjar endereços de blockchain para criar registros de transações de 'usuários reais'.

Cenários de Implementação Típicos

Matriz de Monitoramento de Ataques de Engenharia Social em Blockchain

Nota: ⭐ A quantidade corresponde ao custo de detecção (1⭐ = menos de $50,000/caso, 5⭐ = mais de $500,000/caso)

Fonte de dados: White Paper da Cúpula de Segurança Cripto 2025

3. Como o Astroturfing manipula o mercado usando o volume de escovação da cadeia?

Caso 1: Análise de Dados (Relatório Chainalysis 2025)

A plataforma permite aos usuários inserir o endereço do contrato inteligente do token para gerar volume de transações automaticamente.

O volume acumulado de negociação falsa atingiu $257,531,208 (mais de 2.5 bilhões de dólares americanos).

Mecanismo de recompensa de indicação: fornecendo 10% de comissão para incentivar os usuários a convidar outros para gerar mais volume de negociação.

Exibição da interface funcional: Os usuários podem inserir livremente contratos de tokens, definir requisitos de volume de negociação e o sistema os gerará automaticamente.

Origem:Plataforma Volume.lii- Gerador de Volume de Negociação

O Impacto do Astroturfing

• Manipulação de mercado

Através desta plataforma, as partes do projeto podem facilmente criar volume de negociação falso, impulsionar as classificações no CoinMarketCap, DEXScreener, GeckoTerminal, etc., fazendo parecer "quente".

Investidores podem acreditar erroneamente que o token é amplamente observado ao analisar dados de mercado, aumentando o medo psicológico de perder (FOMO).

• Manipulando a popularidade nas redes sociais

Muitos projetos de astroturfing criarão discussões no Twitter, Telegram, Reddit, enquanto usam as ferramentas de volume de negociação da Volume.lii para falsificar a demanda de mercado, formando uma dupla decepção.

• Listagem de Impacto na Bolsa

Algumas bolsas centralizadas (CEX) podem selecionar tokens potenciais para listagem com base em dados de mercado.

Usar ferramentas de escovação para aumentar o volume de negociação e o número de endereços de detenção pode enganar o mecanismo de revisão, permitindo que tokens sejam inflados ou despejados na CEX após a listagem (Pump & Dump).

Ferramentas como Volume.lii tornam o astroturfing mais econômico e eficiente ao fabricar volume de negociação para enganar o mercado. Essa prática é usada em inúmeras estratégias de marketing para moedas aéreas, projetos fraudulentos e moedas de manipulação de preço, levando investidores de varejo a julgar erroneamente oportunidades de investimento.

Caso 2: Análise de Dados (Relatório da Chainalysis 2025)

A frequência de negociação falsa do endereço de negociação de maior frequência excede 50.000 vezes, e um único endereço pode realizar um grande número de transações de compra e venda em um curto período de tempo.

A frequência de transação dos 10 principais endereços excede 20.000, indicando que esses endereços são ferramentas altamente automatizadas de manipulação de mercado.

O número de transações dos 30 principais endereços excede em muito o comportamento normal do usuário. Esses endereços podem não ser investidores genuínos, mas sim bots controlados pelas partes do projeto ou equipes de manipulação de mercado.

Origem: Endereço do volume de negociação DEX - Os 30 principais endereços de negociação de alta frequência

O Impacto do Astroturfing

• Criar profundidade de negociação falsa

Esses endereços de negociação de alta frequência criam uma profundidade de mercado 'saudável' no livro de pedidos DEX, comprando e vendendo continuamente o mesmo ativo, levando os investidores a acreditar erroneamente que o token tem liquidez suficiente e alta atividade de negociação.

• Cooperar com marketing em mídias sociais

A parte do projeto pode promover no Telegram, Discord e Twitter:

"Token XXX volume de negociação de 24 horas $100M, liquidez abundante, investidores institucionais estão entrando no mercado!"

Situação atual: A maior parte desses grandes volumes de negociação vem de bots impulsionadores de volume, não de ordens de compra genuínas.

• Impacto nas tendências de preço

Através de negociações rápidas de compra e venda, equipes de astroturfing podem criar a ilusão de aumento de preço, tentando os investidores de varejo FOMO a seguirem o exemplo.

Uma vez que os investidores de varejo compram, a parte do projeto pode despejar o mercado, obter lucros e sair, levando os investidores de varejo a assumir o controle.

Esses endereços de negociação de alta frequência desempenham um papel importante na criação de ilusões de mercado. Combinados com a hype das redes sociais, esses padrões de negociação de robôs tornam difícil para os investidores de varejo distinguir entre a demanda de mercado real e a manipulação.

Astroturfing o principal meio de manipulação:

O gerador de volume de negociação Volume.lii fornece uma ferramenta para produção em massa de baixo custo de volume de negociação falso, facilitando a manipulação de mercado.

Endereços de negociação de alta frequência na DEX criam liquidez de mercado falsa na cadeia por meio de negociações contínuas e depois combinam com marketing em redes sociais para influenciar o julgamento do investidor.

4. Estudos de Casos de Astroturfing

A seguir estão casos reais baseados em informações públicas e eventos conhecidos no campo dos criptoativos para referência de comparação:

• O evento "Bitcoin Forking Speculation" de 2017

Plataforma: Twitter, fórum Bitcointalk

Tipo de Atividade: Apoio Falso da Comunidade

Significa: Uma equipe anônima contratou uma marinha para criar a ilusão de 'Bitcoin Cash (BCH) apoiado por desenvolvedores'.

Perda: Mais de $300 milhões (decorrente de manipulação de preços antes e depois do fork)

• Esquema Ponzi Bitconnect de 2018 (Bomba e Despejo + Comunidade Falsa)

Plataforma: YouTube, fórum próprio

Tipo de atividade: Falsificando Testemunho do Usuário

Significa: contratar atores para gravar vídeos falsos de lucro, alegando 'lucro estável de 40% todos os meses' através da plataforma de empréstimos Bitconnect
Criar um subreddit /r/Bitconnect no Reddit, onde contas de bot publicam em massa capturas de tela de lucro.

Perda: Mais de $2.5 bilhões (dados do processo da SEC dos EUA)

Recursos técnicos: Usando transações P2P para disfarçar a liquidez do fundo, na verdade operando um esquema Ponzi clássico

• 2020 "Esquema de Mineração de Liquidez DeFi"

Plataforma: Telegram, Medium

Tipo de Evento: Endosso de Projetos Falsos

Significa: Falsificar contas de desenvolvedores conhecidos para divulgar avaliações falsas de projetos, levando os usuários a comprometer ativos

Caso: SushiSwap imita o projeto YieldFarming.info, abscondendo com 26 milhões de dólares americanos

Resumo

No campo dos investimentos em criptoativos, os investidores precisam estar atentos a três riscos principais e adotar estratégias correspondentes:

• Verificação de autenticidade de dados: Para evitar depender apenas do volume de negociação para julgar o valor dos tokens, deve-se utilizar ferramentas on-chain (como Arkham, Dune Analytics) para verificar a distribuição dos endereços de titularidade, a proporção de traders independentes e o padrão de fluxo de fundos, a fim de identificar riscos de manipulação de endereço único ou concentração de tokens.

• Tomada de decisão emocionalmente distante: Esteja vigilante contra projetos FOMO com hype anormal nas redes sociais, compare a atividade on-chain com o volume correspondente de opinião pública e proteja-se contra conteúdo falso gerado por IA criando uma falsa impressão de prosperidade de mercado;

• Expor manipulação de astroturfing: tais movimentos pseudo-grassroots criam consenso falso através da promoção coordenada, essencialmente manipulando o sentimento de mercado. Requer auditorias de terceiros para penetrar no empacotamento de marketing e focar na natureza orgânica da interação da comunidade.

Até 2025, a tecnologia de IA exacerbará a poluição de informações, mas a tecnologia regulatória será atualizada de forma síncrona: instituições como a Viginum já construíram sistemas de detecção para combater informações falsas geradas por algoritmos, e os projetos precisam construir confiança por meio de modelos de token transparentes e operações compatíveis. A indústria precisa estabelecer um ecossistema de "verificação de autenticidade" por meio da abertura de dados on-chain, colaboração entre plataformas e tecnologia antifalsificação de IA – somente solidificando a base de dados podemos resistir a bolhas especulativas e promover o desenvolvimento sustentável da criptoeconomia.