O que é Swell? Como a plataforma simplifica o liquid staking e o restaking

A Swell marca um avanço relevante no universo de staking do Ethereum, ao eliminar obstáculos técnicos e financeiros que historicamente limitaram o acesso ao processo de validação da rede. Com o Ethereum em constante desenvolvimento e atraindo mais interessados em renda passiva por meio do swell staking, surgem soluções inovadoras cada vez mais essenciais. A plataforma redefine a experiência de staking ao remover o mínimo obrigatório de 32 ETH e dispensar exigências de conhecimento técnico sobre a operação de nós validadores.

A Swell vai além do staking tradicional. O protocolo oferece um portfólio completo de funcionalidades, incluindo liquid staking, restaking e integração com Bitcoin para aplicações de finanças descentralizadas. Essa abordagem diversificada permite que investidores em criptoativos ampliem o uso dos seus ativos, mantenham liquidez e recebam recompensas. Ao facilitar o acesso à infraestrutura de staking, a Swell contribui para a segurança e descentralização do Ethereum, além de fornecer ferramentas financeiras flexíveis ao usuário.

O que é Swell?

A Swell é um protocolo de staking não-custodial, desenvolvido para tornar o staking de Ethereum mais acessível e flexível. O staking convencional de Ethereum impõe barreiras relevantes, como a exigência de no mínimo 32 ETH e necessidade de conhecimento técnico para operar e manter nós validadores. Esses fatores excluem muitos potenciais participantes sem capital ou experiência técnica.

O protocolo supera essas barreiras com sua arquitetura inovadora de liquid staking. O usuário pode delegar qualquer valor em ETH, mesmo pequeno, sem precisar entender as operações de nós validadores. A estrutura não-custodial garante controle total dos ativos pelo usuário, eliminando riscos associados a custodiante centralizado, problema recorrente no setor de criptoativos.

Com essa proposta, a Swell amplia a descentralização ao permitir que mais pessoas participem do processo de validação. A diversidade de participantes fortalece a segurança da rede e reduz riscos de centralização. O protocolo entrega esse resultado com três pilares: liquid staking com emissão de swETH (representando ativos em staking mais recompensas), controle do usuário garantido pelo modelo não-custodial e remoção das barreiras tradicionais para entrada.

Como funciona o liquid staking da Swell?

O mecanismo de liquid staking da Swell alia sofisticação à facilidade de uso no processo de validação do Ethereum. O usuário deposita qualquer valor em ETH no protocolo da Swell, que reúne esses depósitos em um pool e delega os recursos para operadores profissionais de nós, com competência e infraestrutura para executar validadores de forma eficiente na rede Ethereum.

Assim que realiza o depósito de ETH, o usuário recebe imediatamente swETH, um token líquido que serve como comprovante do staking e valoriza automaticamente à medida que as recompensas são acumuladas. Diferente do staking tradicional, onde o ativo fica bloqueado, o swETH mantém liquidez e pode ser utilizado em várias plataformas DeFi. Assim, é possível acessar protocolos de empréstimo, prover liquidez em exchanges descentralizadas ou buscar outras oportunidades de rendimento, enquanto o ETH segue gerando recompensas via swell staking.

A inovação se estende ao restaking, com o token rswETH. Esse token líquido permite que o usuário restake sua posição em outros protocolos, como EigenLayer, sem a exigência do mínimo de 32 ETH. Para quem tem Bitcoin, a Swell oferece o swBTC, um token de liquid staking para Wrapped Bitcoin (WBTC), conectando o universo Bitcoin ao DeFi do Ethereum e permitindo a geração de rendimento nativo.

Como funciona o Swell Earn?

O Swell Earn é um sistema automatizado e avançado de otimização de rendimento sobre o liquid staking. Os cofres Earn funcionam como gestores de investimento automáticos, aplicando estratégias sofisticadas para buscar retornos ajustados ao risco em ativos digitais diversos. O usuário pode depositar tokens líquidos de staking como swETH, rswETH ou swBTC nesses cofres especializados.

Após o depósito, o sistema da Swell faz a alocação dos ativos em diferentes protocolos DeFi, seguindo estratégias otimizadas. O próprio sistema monitora e ajusta as alocações para maximizar retornos e gerenciar riscos. Dessa forma, o usuário não precisa acompanhar oportunidades, posições ou reequilibrar portfólio manualmente.

Os cofres utilizam estratégias de risco ajustado para equilibrar ganhos potenciais e volatilidade. Ao depositar ativos nos cofres Earn, o usuário recebe tokens padronizados ERC-4626, como earnETH ou earnBTC. Esses tokens representam a participação proporcional do usuário no cofre e valorizam conforme as estratégias geram retorno. O padrão ERC-4626 facilita o acompanhamento, gestão e resgate dos ativos. Os principais benefícios incluem gestão automatizada do DeFi, mitigação de riscos pela diversificação e manutenção de liquidez via tokens resgatáveis.

Como funcionam as tokenomics do SWELL?

O token SWELL é o pilar de governança do protocolo Swell, refletindo o compromisso com decisões descentralizadas e propriedade comunitária. Como governance token em uma DAO, o SWELL permite que detentores influenciem ativamente a direção e as regras de operação do protocolo.

Os detentores de SWELL participam de votações em propostas cruciais para o protocolo, como ajustes de taxas, mudanças nos métodos de distribuição de recompensas, seleção de operadores ou aprovação de parcerias estratégicas. Cada token SWELL concede poder de voto na plataforma Snapshot, criando um ambiente democrático em que a comunidade define coletivamente o futuro do protocolo.

Além da governança, o SWELL pode ser restakeado em plataformas como o EigenLayer, adicionando segurança à infraestrutura da Swell e gerando recompensas adicionais para os detentores. O fornecimento total é limitado a 10 bilhões de tokens, distribuídos para equilibrar os interesses dos diferentes públicos: 35% para a comunidade (com destaque para airdrop Voyage e campanhas Wavedrop), 25% para equipe e conselheiros (vesting de 36 meses), 25% para investidores privados (vesting de 30 meses) e 15% sob gestão da fundação para iniciativas estratégicas, incluindo desenvolvimento de produto, expansão em Layer 2 e programas de crescimento do ecossistema.

O que é Swell L2?

A Swell L2 é uma solução Layer 2 inovadora, estruturada como rollup restakeado no Ethereum, baseada no mecanismo Proof of Restake (PoR). Esse modelo possibilita o reaproveitamento de ativos em staking para garantir infraestrutura e serviços adicionais, tornando o sistema mais eficiente em capital e fortalecendo a escalabilidade e a segurança do Ethereum.

Com a Layer 2, ativos como swETH, rswETH e swBTC podem ser restakeados para outros usos além do staking inicial. O Proof of Restake permite que esses ativos cumpram papéis duplos: proteger a camada base do Ethereum e validar serviços descentralizados adicionais. Isso aumenta a eficiência, pois um mesmo ativo pode gerar diversas recompensas sem abrir mão da segurança.

A Swell L2 atua como incubadora de Actively Validated Services (AVSs), englobando oráculos, bridges e outros componentes essenciais de infraestrutura descentralizada. Ao dar suporte aos AVSs, a Swell L2 impulsiona a inovação no DeFi, mantendo altos padrões de segurança e confiabilidade. O restaking amplia o potencial de recompensas para o usuário e maximiza o uso dos ativos em staking, promovendo uma dinâmica positiva de participação e segurança.

A plataforma já avançou com o lançamento da Swell L2 Devnet, que oferece um ambiente seguro para desenvolvedores testarem contratos de restaking e integrações de AVS. Diversos projetos estão construindo sobre a plataforma, com participantes elegíveis a receber airdrops da Swell e de protocolos parceiros, o que incentiva fortemente o engajamento da comunidade. Entre os benefícios para o usuário estão acesso a recompensas maiores via AVS, escalabilidade aprimorada sem comprometer a segurança e oportunidades para contribuir com o avanço dos protocolos descentralizados.

Conclusão

A Swell evidencia como a combinação de liquid staking e infraestrutura DeFi avançada pode transformar o mercado. Ao eliminar as barreiras clássicas do staking no Ethereum—altos requisitos mínimos e complexidade técnica—o protocolo democratiza o acesso à validação da rede e às recompensas. Os tokens de liquid staking (swETH, rswETH e swBTC) mantêm a liquidez do usuário enquanto os ativos continuam gerando rendimentos, resolvendo um dos principais entraves do proof-of-stake.

A estratégia da Swell vai além do staking tradicional, com otimização automática de rendimento via Swell Earn e o inovador Proof of Restake na Swell L2. Esses módulos atuam em conjunto para criar um ecossistema completo, onde o usuário pode maximizar a eficiência do capital, manter controle total dos ativos e participar da segurança do Ethereum sem exigir conhecimento técnico. O token SWELL garante ainda que o protocolo permaneça sob influência da comunidade e alinhado aos interesses dos usuários.

Com o avanço do DeFi, a abordagem integrada da Swell em staking, restaking e geração de rendimento destaca o protocolo como peça-chave para a escalabilidade e descentralização do Ethereum. Ao simplificar operações complexas e oferecer ferramentas flexíveis de gestão de ativos, a Swell amplia o acesso a protocolos de finanças descentralizadas, fortalece o ecossistema Ethereum e cria oportunidades para holders de criptomoedas obterem retornos sustentáveis.

Perguntas frequentes

Como fazer staking na Swell?

Conecte sua carteira MetaMask wallet à plataforma Swell. Verifique se possui saldo suficiente em ETH. Selecione o valor desejado para staking e confirme a transação. Você receberá tokens swETH que representam seu ETH em staking.

A Swell crypto tem futuro?

Sim, a Swell crypto tem um futuro promissor. Com o crescimento do Ethereum e do liquid staking, o potencial da Swell tende a aumentar. Tendências de mercado e suporte do ecossistema apontam para perspectivas positivas no longo prazo.

O que é o swell proof of stake?

O swell proof of stake é um protocolo não-custodial para staking de Ethereum, permitindo que o usuário ganhe recompensas mantendo o controle dos seus ativos. Simplifica as operações de liquid staking e restaking.

Quanto tempo leva para realizar o Unstake na Swell?

O unstake na Swell geralmente leva pelo menos 25 minutos, podendo variar conforme as condições da rede e a fila de saques.