SECが米国投資家を脅かす外国のポンプ・アンド・ダンプスキームを標的にしたタスクフォースを立ち上げる

SECは、ポンプ・ダンプおよびランプ・ダンプの操作スキームを通じて米国市場を利用している外国企業を標的にするために、攻撃的な新しいタスクフォースを発足させています。

国境を越えたポンプ・ダンプ計画がSECの執行措置を促す

アメリカ合衆国証券取引委員会(SEC)は、9月5日に、米国投資家を脅かす国際詐欺を検出し追及するために、執行部門の努力を強化するための国境を越えたタスクフォースの立ち上げを発表しました。この動きは、アメリカの資本市場にアクセスする外国企業とそれを支援する仲介業者に対する規制当局の監視が強まっていることを反映しています。

SECはその発表でタスクフォースの優先事項を示しました:

クロスボーダータスクフォースは、初めに外国企業に関連する米国連邦証券法違反の可能性、特に「ポンプ・アンド・ダンプ」や「ランプ・アンド・ダンプ」スキームなどの市場操作の可能性を調査することに焦点を当てます。

「タスクフォースは、特に監査人や引受人といったゲートキーパーに対する執行努力にも焦点を当て、これらの企業が米国の資本市場にアクセスする手助けをする」とSECは付け加えた。「加えて、政府の管理やその他の要因がユニークな投資家リスクを引き起こす中国などの外国管轄の企業に関連する証券法違反の可能性も調査する。」ポンプとダンプは、人々が誇大広告で資産の価格を人工的に引き上げ、その後迅速に株を売却して利益を得る詐欺的な手口であり、価格が暴落する原因となる。ランプとダンプは似ているが、操作する者たちは虚偽のニュースだけでなく、制御された高ボリュームの取引を使用して価格を引き上げた後に売却する。

SECの会長ポール・S・アトキンスは、開放性と執行のバランスを強調し、次のように述べました。「私たちは、米国の資本市場へのアクセスを求める世界中の企業を歓迎します。しかし、国際的な国境を利用して米国の投資家保護を妨害し回避しようとする悪質な行為者、企業、中間業者、ゲートキーパー、または搾取的なトレーダーを容認することはありません。」

タスクフォースに加えて、アトキンスはコーポレーションファイナンス、検査、経済およびリスク分析、取引および市場を含む他の部門にも、新しい開示ガイダンスや潜在的なルール変更などのさらなる保護措置を検討するよう指示しました。執行部のマガレット・A・ライアンディレクターは、このイニシアチブの目標を強調し、次のように述べました：

クロスボーダータスクフォースは、執行部のリソースと専門知識を活用して、国際的な市場操作と詐欺と戦います。この重要な連邦証券法の施行とアメリカの投資家を守る努力の一環になれることを嬉しく思います。

SECはこの取り組みを国際的な不正行為に対する保護策として位置付けましたが、市場参加者は適切に規制された外国の発行者が、米国の投資家に利益をもたらす多様化、革新、資金調達の機会を提供することにも注目しています。