Interpréter la dominance du Bitcoin : Guide de stratégie de marché et de prévision pour 2025

Depuis 2024 jusqu’en 2025, l’industrie des actifs cryptographiques a connu une complexité et une diversification sans précédent. De l’approbation des ETF Bitcoin, à l’expansion rapide des tokens liés à l’IA, en passant par l’approfondissement de DeFi 2.0, et l’émergence successive de nouveaux projets de memecoins. Dans ce contexte de marché diversifié, un indicateur clé influençant les décisions d’investissement est la dominance du Bitcoin.

Nous allons approfondir comment cet indicateur fonctionne et comment l’utiliser dans votre stratégie d’investissement.

Comprendre l’essence de la dominance du Bitcoin

La dominance du Bitcoin (communément BTC.D) quantifie la part de capitalisation boursière du Bitcoin dans l’ensemble du marché des actifs cryptographiques. En janvier 2026, cette part de marché atteint 55,95%.

La méthode de calcul est simple :

Valeur de dominance = Capitalisation boursière du Bitcoin ÷ Capitalisation totale du marché cryptographique × 100

Cependant, derrière cette formule simple se cachent tous les facteurs qui font bouger le marché : psychologie des investisseurs, changements réglementaires, tendances technologiques, stratégies des grands investisseurs institutionnels, etc.

Les cycles de marché révélés par l’évolution historique de la dominance

En suivant les fluctuations historiques de la dominance du Bitcoin, on peut faire ressortir la véritable nature du marché.

Lors de la bulle ICO de 2017, la ruée vers les nouveaux projets a fait chuter la dominance du Bitcoin à un niveau bas de 32%. Après le choc de 2020 lié à la pandémie, on a également observé des phases où elle dépassait 70%, illustrant la tendance des investisseurs à éviter le risque en faveur du Bitcoin.

Ces variations ne sont pas de simples statistiques, mais visualisent le déplacement de plusieurs trillions de yen entre Bitcoin et altcoins.

Pourquoi suivre la dominance du Bitcoin ?

L’analyse de la dominance du Bitcoin sert de boussole pour déterminer la position actuelle du cycle de marché.

Globalement, le marché oscille entre deux phases : une « phase Bitcoin », où les investisseurs renforcent leur position en Bitcoin en période de prudence, et une « phase Altcoin », où la recherche de rendements plus élevés entraîne une diversification vers divers altcoins.

Ce qui a caractérisé le marché en 2025, c’est l’afflux massif de capitaux dans les projets liés au secteur de l’IA. Cela a amplifié les oscillations de la dominance du Bitcoin, rendant le marché encore plus sensible.

Comment lire et utiliser le graphique de dominance

Plusieurs plateformes de qualité permettent de suivre en temps réel la dominance du Bitcoin :

• TradingView — suivre avec le ticker « BTC.D »
• CoinMarketCap — section « Global Charts »
• CoinGecko — page « Market Cap Dominance »

Analyse de base des graphiques

Une tendance haussière indique une concentration des fonds dans Bitcoin, tandis qu’une tendance baissière signale une dispersion vers les altcoins.

L’aspect le plus important à surveiller est la stagnation. Elle reflète l’indécision des participants et une perte de direction, souvent annonciatrice d’un changement de tendance majeur, comme de nombreux cas l’ont montré.

En combinant l’analyse du prix du Bitcoin, la variation de la capitalisation des altcoins, et le volume total des échanges, vous pouvez mieux appréhender le cycle actuel du marché.

Impact de la hausse de la dominance du Bitcoin sur les altcoins

Lorsque la dominance du Bitcoin augmente, le marché des altcoins subit généralement une forte pression négative.

Les deux côtés face au dollar et face au Bitcoin subissent une pression à la baisse, en particulier pour les tokens de petite capitalisation. C’est une manifestation du phénomène de « fuite vers la qualité » : les investisseurs transfèrent leurs fonds des actifs incertains vers le Bitcoin, considéré comme plus fiable.

La réduction de la liquidité se propage à l’ensemble du marché, accentuant les écarts de prix entre altcoins.

Activité accrue sur le marché des altcoins lors de la baisse de la dominance

Lorsque la dominance du Bitcoin commence à baisser, de nombreuses opportunités de rendement à court et moyen terme apparaissent pour les altcoins.

L’augmentation de l’appétit pour le risque pousse à se concentrer sur des projets innovants et des tendances technologiques émergentes, rendant le marché plus dynamique. Ce phénomène est appelé « saison des altcoins », où certains tokens de petite et moyenne capitalisation ont connu des hausses de 2 à 10 fois, voire plus de 50 fois en peu de temps.

Cependant, ces hausses rapides manquent souvent de durabilité, et la prise de profits à temps reste essentielle pour réussir.

Stratégies de trading pratiques basées sur la dominance

Importance d’éviter de se baser uniquement sur un seul indicateur

Se fier uniquement à la dominance du Bitcoin comporte des risques. La combiner avec le prix du Bitcoin, le volume d’échange, et d’autres indicateurs techniques permet d’obtenir une vision plus fiable du marché.

Pour augmenter vos chances de succès, il est crucial d’utiliser une analyse combinant RSI, volatilité, volume, et autres indicateurs techniques.

Approche de suivi de tendance

Lorsque la dominance du Bitcoin montre une tendance haussière soutenue, il peut être judicieux de réduire progressivement ses positions en altcoins. Cela indique que le marché adopte une posture de « risque off », augmentant le risque de baisse relative des altcoins.

Inversement, une tendance baissière claire de la dominance ouvre des opportunités d’investissement dans des altcoins sélectionnés.

Analyse de divergence pour une meilleure lecture du marché

Une hausse de la dominance du Bitcoin alors que son prix baisse indique une forte pression de vente sur les altcoins, nécessitant une gestion prudente des positions.

À l’inverse, une baisse de la dominance accompagnée d’une hausse du prix du Bitcoin signale une expansion du marché et un afflux de capitaux vers les altcoins, ce qui est généralement un signal haussier.

Questions fréquentes sur la dominance du Bitcoin

Quel est le niveau de départ pour un début de saison altcoin ?

Une hausse significative des altcoins commence généralement lorsque la dominance du Bitcoin descend en dessous de 45%.

La baisse en dessous de 30% est-elle théoriquement possible ?

Ce n’est pas encore observé dans l’historique, mais avec un développement massif de l’écosystème altcoin, cela reste envisageable.

Peut-on utiliser la dominance pour décider d’acheter ou vendre ?

Oui. En la combinant avec le prix du Bitcoin, le volume, et les tendances, elle peut fournir des signaux de trading fiables.

Perspectives futures de la dominance du Bitcoin pour la prise de décision

La dominance du Bitcoin est un indicateur essentiel pour comprendre la tendance globale du marché des cryptomonnaies.

Dans la pratique, ce qui compte le plus, c’est la direction et la vitesse de changement de la dominance, plutôt que sa valeur absolue. Une variation rapide indique souvent un point de retournement, tandis qu’une évolution lente signale une tendance à long terme.

Une leçon clé tirée de l’histoire : la zone autour de 50% fonctionne souvent comme un niveau de résistance ou de support critique, à surveiller de près.

En intégrant ces connaissances dans votre stratégie d’investissement, vous pourrez réaliser des analyses plus précises et gérer vos positions de manière plus stratégique.