La compétition en intelligence artificielle entre dans une nouvelle phase. Alors que les tensions géopolitiques remodelent les chaînes d'approvisionnement mondiales, les grandes entreprises technologiques prennent des mesures audacieuses dans l'approvisionnement en GPU. Des rapports suggèrent un déploiement de capitaux important vers l'acquisition de semi-conducteurs avancés — nous parlons de milliards d'investissements pour sécuriser la capacité de calcul.

Cela reflète ce que nous avons vu lors des cycles technologiques précédents : lorsque l'innovation s'accélère, les entreprises se précipitent pour sécuriser l'infrastructure fondamentale. Dans ce cas, ce sont des processeurs haut de gamme qui alimentent les grands modèles de langage et les centres de données. Les contraintes d'approvisionnement sont réelles, et les premiers acteurs sont prêts à payer des prix premium pour verrouiller leur capacité.

Pour la communauté blockchain et Web3, cela importe plus qu'il n'y paraît. Les dépenses en infrastructure IA signalent une confiance dans la croissance de la demande en calcul. Lorsque le capital circule vers le matériel, cela précède généralement une adoption plus large de la technologie. Le même silicium qui alimente les modèles d'IA soutient également les réseaux de calcul décentralisés et les solutions de mise à l'échelle Layer 2.

Par ailleurs, le contexte géopolitique — politiques commerciales, contrôles à l'exportation, compétition technologique régionale — influence directement l'accès des acteurs aux puces de pointe. Cette fragmentation des chaînes d'approvisionnement technologiques pourrait remodeler la répartition des ressources informatiques à l’échelle mondiale, ouvrant potentiellement des opportunités pour des alternatives décentralisées.