KKR entre sur le marché du crédit en aviation commerciale avec le lancement de la plateforme AV AirFinance

Le géant de l’investissement KKR a dévoilé une entrée stratégique dans le secteur du financement aéronautique par la création d’AV AirFinance Limited, un service dédié aux prêts pour avions commerciaux. Cette démarche reflète la diversification plus large de KKR dans le financement basé sur les actifs et témoigne de sa confiance dans la trajectoire de reprise à long terme de l’aviation commerciale mondiale.

Construire une $800 Millions de fondations

L’initiative est soutenue par une acquisition de portefeuille importante, avec KKR et AV AirFinance achetant environ $800 millions de prêts aéronautiques auprès de CIT Group. Ce portefeuille comprend plus de 50 prêts individuels soutenant environ 60 avions commerciaux et offre des rendements à un chiffre moyen avec une durée restante d’environ quatre ans. Cette acquisition stratégique offre une échelle immédiate et établit la plateforme avec des actifs expérimentés alors qu’elle entre dans le secteur concurrentiel du prêt aéronautique.

Leadership et expertise

À la tête se trouve Siggi Kristinsson, Directeur Général, dont le parcours inclut la co-fondation de Volito Aviation Services AB, où il a dirigé l’origination de dettes et les services de conseil pour Goldman Sachs et d’autres grandes institutions financières. Kristinsson dirige une équipe spécialisée d’experts en financement d’avions avec une expérience collective dépassant $25 milliards dans plusieurs cycles de marché de l’aviation, apportant une profondeur institutionnelle à l’entreprise.

La composition de l’équipe souligne sa crédibilité. Ryan Jasinski, passé de CIT dans le cadre du transfert de portefeuille, continue de gérer les activités d’origination à travers les Amériques. Per Waldelof, anciennement à la tête de PK AirFinance, apporte une expertise en conseil sur l’origination de prêts et la stratégie opérationnelle.

Couverture complète du marché

AV AirFinance est conçue pour servir un écosystème client diversifié comprenant compagnies aériennes, opérateurs de fret, lessors d’avions, fabricants et fonds d’investissement. La plateforme soutient des transactions tout au long du cycle de vie de la propriété d’un avion — des positions avant livraison et acquisitions jusqu’aux arrangements de leasing, conversions et scénarios de démantèlement. En combinant le soutien financier de KKR avec des capacités d’origination spécifiques à l’industrie, AV AirFinance peut structurer des solutions à plus long terme, flexibles et à des prix compétitifs pour des transactions sur un seul avion ou de grands portefeuilles.

Positionnement stratégique sur le marché

Selon Dan Pietrzak, associé et co-responsable du crédit privé chez KKR, « AV AirFinance représente une expansion attractive dans le domaine des prêts directs pour avions commerciaux, offrant des rendements protégés contre le risque pour notre base de capital à long terme. » La plateforme exploite la dynamique de reprise post-pandémie de l’aviation, où la demande renouvelée pour les services commerciaux crée une demande de financement durable.

Patrick Clancy, principal chez KKR, a souligné cette étape importante : « La plateforme dédiée au prêt aéronautique s’appuie sur notre expérience sectorielle existante dans la location d’avions commerciaux et l’aviation privée », mettant en avant comment cet investissement complète le portefeuille aéronautique plus large de KKR, qui inclut des participations dans Altitude Aviation, Altavair, KKR DVB Aviation Capital, K2 Aviation, DCAL Aviation, Wheels Up, Global Jet Capital et JetEdge.

Opportunité de marché et perspectives à long terme

Le lancement reflète des conditions favorables dans le financement de l’aviation commerciale. Kristinsson a noté : « L’entrée sur le marché à cette phase de reprise nous positionne pour capitaliser sur la demande croissante tout en offrant des solutions de financement sur mesure permettant aux acteurs de l’aviation d’atteindre leurs objectifs stratégiques. » La combinaison du capital institutionnel de KKR, de l’intelligence de marché de l’équipe de gestion expérimentée et du portefeuille établi de $800 millions crée une plateforme compétitive avec une capacité de croissance significative.

À propos de KKR et d’AV AirFinance

KKR opère en tant que gestionnaire d’actifs alternatifs mondial, avec des capacités couvrant le private equity, le crédit, les actifs réels et les solutions d’assurance. La société gère des fonds d’investissement axés sur la génération de rendements attractifs grâce à un déploiement discipliné du capital dans des sociétés de portefeuille et des opportunités de marché.

AV AirFinance Limited opère en tant que spécialiste du financement sécurisé pour le secteur de l’aviation commerciale, avec un siège en Irlande et aux États-Unis. La plateforme s’appuie sur des décennies d’expertise collective en structuration de prêts d’avions et bénéficie de la puissance financière et de l’accès au marché de KKR, la positionnant comme un concurrent redoutable dans le financement aéronautique mondial.