Voulez-vous gagner de l'argent sur le marché des cryptomonnaies grâce à l'analyse technique ? Comprenez d'abord ces indicateurs.

Si vous avez évolué dans le marché des cryptomonnaies, vous avez sûrement déjà entendu parler du terme « analyse technique ». Mais savoir l’utiliser et la maîtriser sont deux choses bien différentes. Aujourd’hui, nous allons approfondir le sujet pour comprendre comment, grâce à l’analyse technique, repérer des opportunités de profit dans un marché d’actifs numériques très volatile.

Pourquoi tous les traders étudient-ils l’analyse technique ?

Pour investir dans les cryptomonnaies de manière stable, la stratégie est essentielle. Et toute stratégie de trading fiable doit répondre à trois questions clés :

• Quand entrer sur le marché ? Identifier un prix d’entrée raisonnable
• Combien peut-on gagner ? Évaluer le potentiel de rendement et l’espace de croissance du prix
• Combien de temps attendre ? Estimer la durée nécessaire pour atteindre l’objectif de prix

C’est précisément pour cela que l’analyse technique et l’analyse fondamentale forment le duo de référence dans la recherche d’investissement. L’analyste fondamentaliste s’intéresse aux tendances macroéconomiques, à la structure sectorielle et à la concurrence ; tandis que l’analyste technique, lui, repère des modèles de prix, analyse le sentiment du marché, et utilise les données historiques de transactions (prix et volumes) pour prévoir les mouvements futurs.

En quoi consiste exactement l’analyse technique ?

En résumé, l’analyse technique en cryptomonnaie consiste à utiliser des modèles mathématiques et des données historiques de prix pour prévoir les tendances futures. Son hypothèse centrale est : le comportement du marché est en partie prévisible, et une fois qu’une tendance se forme, elle tend à perdurer dans la même direction pendant un certain temps.

Ce n’est pas une technologie magique. La volatilité des prix des outils de trading n’est pas aléatoire, mais résulte de l’offre et de la demande. Quand l’offre dépasse la demande, le prix baisse ; quand la demande dépasse l’offre, il monte. La tâche de l’analyste technique est d’étudier l’historique des prix — comme on lirait un livre — pour anticiper la prochaine évolution.

Mais attention : l’analyse technique n’est pas une méthode infaillible. Chaque trader a ses indicateurs préférés et ses interprétations. De plus, la capacité de prévision de l’analyse technique n’est pas parfaite. Contrairement à l’analyse fondamentale qui prend en compte de nombreux facteurs complexes influençant le prix d’un actif, l’analyse technique se concentre uniquement sur l’historique des prix et des volumes, pour aider à repérer des tendances et des points d’entrée ou de sortie.

Comment fonctionne l’analyse technique ?

Les fluctuations de prix sur le marché des cryptomonnaies sont principalement dictées par l’offre et la demande. Mais la question cruciale est : quand et comment le prix va-t-il fluctuer ?

C’est la question à laquelle doivent répondre les analystes techniques. Ils doivent calculer l’état global du marché et localiser précisément les zones où le prix est le plus susceptible de bouger. La bonne nouvelle, c’est que les outils financiers ont tendance à reproduire leurs schémas de mouvement passés.

Pour cela, les traders utilisent une variété d’outils et d’éléments — volume, liquidité, chandeliers, et surtout des indicateurs. Ces indicateurs sont le cœur de l’analyse technique.

Les indicateurs indispensables pour tout trader

La famille des moyennes mobiles : SMA vs EMA

La moyenne mobile simple (SMA) est l’indicateur le plus classique, avec une méthode de calcul simple — faire la somme d’une série de prix et diviser par le nombre de points de données. Par exemple, si les trois derniers prix sont 1, 2, 3, la moyenne sera (1+2+3) ÷ 3 = 2.

Avec l’arrivée de nouveaux prix, cette ligne « se déplace », d’où son nom. La SMA sert à réduire le bruit des fluctuations de prix, pour mieux percevoir la tendance générale.

La moyenne mobile exponentielle (EMA) est une version améliorée de la SMA, qui donne plus de poids aux données récentes, réagissant ainsi plus rapidement aux changements du marché. En d’autres termes, l’EMA privilégie les prix de clôture les plus récents.

Application pratique de l’EMA

Les traders peuvent utiliser l’EMA pour confirmer la tendance en cours et trader en conséquence :

• Quand le prix approche ou croise une EMA en hausse, envisager d’acheter
• Quand le prix passe en dessous de l’EMA, envisager de vendre
• Une EMA en hausse sert souvent de support
• Une EMA en baisse agit souvent comme une résistance

L’EMA fonctionne particulièrement bien en tendance. Si le prix est au-dessus de l’EMA, la tendance est haussière ; s’il est en dessous, la tendance est baissière. Mais il faut garder à l’esprit que l’EMA est un indicateur retardé, et ses signaux d’entrée ou de sortie peuvent être légèrement décalés. Un signal intéressant : lorsque l’EMA croise la SMA par le bas, cela peut être un signal d’achat, et inversement pour une vente.

L’outil pour juger des conditions de surachat ou de survente : RSI

L’indice de force relative (RSI) est un indicateur de momentum, utilisé pour déterminer si un actif est en situation de surachat ou de survente. Contrairement aux moyennes mobiles qui suivent le prix dans le temps, le RSI utilise une formule mathématique pour produire une lecture comprise entre 0 et 100.

Le RSI mesure la amplitude et la vitesse des mouvements de prix en analysant les zones de surachat et de survente. Dans un marché très volatile comme celui des actions ou des cryptos, le RSI est très utile pour décider quand entrer ou sortir.

Approche avancée : le RSI stochastique

Certains traders utilisent aussi le RSI stochastique pour approfondir leur analyse de la sensibilité du marché. Il s’agit d’une version du RSI combinant la formule du stochastique avec celle du RSI, produisant une oscillation entre 0 et 100. Cela permet d’affiner la lecture, mais demande une meilleure compréhension.

MACD : repérer les points de changement de tendance

L’indicateur de convergence/divergence des moyennes mobiles (MACD) est un autre outil très populaire. Il se calcule en soustrayant deux EMA (12 et 26 périodes), puis en traçant une ligne de signal. Le graphique en histogramme représente la différence entre la MACD et cette ligne de signal.

La formule est simple : MACD = EMA(12) − EMA(26)

Signaux de trading du MACD

• Signal haussier : lorsque la MACD croise la ligne de zéro par le haut (croisement haussier)
• Signal baissier : lorsque la MACD croise la ligne de zéro par le bas (croisement baissier)

Outil d’analyse de la volatilité : les bandes de Bollinger (BB)

Les bandes de Bollinger sont un indicateur de volatilité qui utilise trois lignes : la ligne centrale est une SMA, et deux autres lignes, calculées en fonction de la volatilité, se placent au-dessus et en dessous. Ces bandes évoluent avec la volatilité du marché.

Les traders utilisent les bandes de Bollinger pour juger de la tendance, mesurer la volatilité, et anticiper d’éventuels retournements. Quand le prix touche la bande supérieure ou inférieure, cela indique souvent un état de surachat ou de survente.

Lire le marché à travers les graphiques de prix

Chandeliers japonais : la sagesse du XVIIIe siècle

Les chandeliers japonais ont été inventés au XVIIIe siècle par des marchands de riz au Japon, et restent aujourd’hui l’outil visuel le plus efficace pour représenter les fluctuations de prix. Une compréhension approfondie des chandeliers permet aux traders de mieux saisir la dynamique du marché.

Sur un graphique journalier, chaque chandelier représente une journée de trading. Chaque chandelier possède trois caractéristiques principales :

• Corps : la plage entre le prix d’ouverture et de clôture
• Ombres (mèches) : les prix extrêmes de la journée
• Couleur : vert (ou blanc) pour une hausse, rouge (ou noir) pour une baisse

Les formations de chandeliers forment des figures spécifiques, que les traders peuvent utiliser pour repérer supports et résistances. Certaines indiquent un équilibre entre acheteurs et vendeurs, d’autres annoncent la poursuite ou l’incertitude du marché.

Analyse du comportement des prix : lire entre les lignes

Le trading basé sur le comportement des prix consiste à analyser les fluctuations et le volume pour prévoir la tendance future, sans utiliser d’indicateurs spécifiques. Le prix est la donnée la plus importante, car c’est lui qui détermine gains et pertes.

Les traders axés sur le prix doivent élaborer une stratégie pour analyser les oscillations de tendance et de correction (appelées impulsions et corrections). Lorsqu’une impulsion est plus forte qu’une correction, la tendance continue.

La clé pour identifier la tendance est de repérer les « sommets » et « creux ». En tendance haussière, le prix crée des sommets plus hauts et des creux plus hauts ; en tendance baissière, c’est l’inverse. Les lignes de tendance relient ces points hauts et bas.

Points pivots : une méthode objective pour repérer supports et résistances

Les points pivots sont une méthode utilisée par les traders professionnels pour identifier des zones potentielles de support et de résistance. Ces points, ainsi que leurs zones associées, sont des niveaux clés où le prix pourrait changer de direction.

Quels sont les avantages des points pivots ? Ils sont entièrement objectifs. Contrairement à d’autres indicateurs qui nécessitent une interprétation subjective, leur calcul est basé sur des formules précises.

Les traders institutionnels ont été parmi les premiers à utiliser ces points pour prévoir supports et résistances sur les marchés actions et matières premières. Les points pivots permettent aussi d’évaluer la tendance générale : une cassure à la hausse indique un biais haussier, une cassure à la baisse un biais baissier.

La méthode la plus courante est le « système à cinq points », utilisant le plus haut, le plus bas et la clôture de la veille pour calculer cinq niveaux :

• Point pivot P = (Haut de la veille + Bas de la veille + Clôture de la veille) ÷ 3
• Support 1 S1 = (Point pivot × 2) − Haut de la veille
• Support 2 S2 = Point pivot − (Haut de la veille − Bas de la veille)
• Résistance 1 R1 = (Point pivot × 2) − Bas de la veille
• Résistance 2 R2 = Point pivot + (Haut de la veille − Bas de la veille)

Utiliser le ratio d’or pour prévoir le prix : Fibonacci retracement

Fibonacci retracement est un outil d’analyse technique très répandu, permettant aux traders d’anticiper les niveaux potentiels de support et de résistance en fonction du comportement passé des prix.

Pourquoi utiliser Fibonacci ? Le marché des cryptomonnaies ne se déplace pas en ligne droite. Il y a souvent des retracements, c’est-à-dire des corrections temporaires à la baisse ou à la hausse. Les traders utilisent Fibonacci pour estimer l’ampleur de ces retracements.

Les niveaux de retracement sont basés sur la suite de Fibonacci, une série mathématique où chaque nombre est environ 1,618 fois le précédent : 0, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, etc.

Sur un graphique de prix, on trace généralement six lignes :

• La ligne de 100% (le sommet) et celle de 0% (le creux)
• La ligne médiane à 50%
• Et trois autres lignes à 61,8%, 38,2% et 23,6%

Ces niveaux indiquent où le prix pourrait trouver un support ou une résistance lors d’un retracement.

Important : Fibonacci est un outil de confirmation. Utilisé seul, il est peu fiable. Il est plus efficace lorsqu’il est combiné avec d’autres indicateurs comme MACD, lignes de tendance, moyennes mobiles ou volumes. Plus on a de confirmations, plus le signal est fiable.

Données en temps réel de Bitcoin

Selon les dernières données, le prix actuel de Bitcoin (BTC) est de $88.73K. Avant de faire une analyse technique, il est essentiel de connaître le comportement en temps réel des principales cryptomonnaies.

Analyse technique et fondamentale : comment les combiner ?

L’analyse technique n’est pas parfaite, et son utilisation ne garantit pas des signaux à 100%. Les analystes expérimentés savent analyser les faiblesses de chaque signal et privilégier une gestion rigoureuse des risques.

Beaucoup de traders font l’erreur de s’appuyer excessivement sur un seul indicateur. En réalité, combiner analyse technique (AT) et analyse fondamentale (AF) est la stratégie la plus avisée.

• L’analyse fondamentale est plus adaptée à l’investissement à long terme, en se concentrant sur la qualité du projet et le contexte du marché
• L’analyse technique fournit des informations cruciales pour le court terme, notamment pour déterminer les points d’entrée et de sortie favorables

Ce que tout trader doit connaître en gestion des risques

Les traders doivent comprendre la logique et les raisons derrière chaque mouvement de prix, et utiliser un système de gestion pour suivre ces changements. Maîtriser l’analyse technique demande du temps et des efforts, mais une fois maîtrisée, elle peut générer des gains réguliers.

Rappel important : aucun indicateur unique ne peut prévoir parfaitement le marché. La méthode la plus fiable consiste à :

1. Combiner plusieurs indicateurs pour confirmer un signal
2. Définir des règles strictes de gestion des risques
3. Éviter la sur-transaction ou la recherche de gains rapides
4. Continuer à apprendre et à ajuster sa stratégie

En résumé

L’analyse technique en cryptomonnaie vise à étudier le marché et à prévoir ses mouvements futurs. Vous constaterez que le comportement du marché présente bel et bien des schémas prévisibles.

Mais souvenez-vous d’une chose : il n’existe pas de système de trading parfait. Les traders qui réussissent ne sont pas ceux qui ne font jamais d’erreurs, mais ceux qui savent gérer leurs risques, apprendre en permanence, et ajuster leur stratégie en fonction du marché.

De la SMA, EMA, RSI, MACD, Fibonacci, chaque indicateur est un outil à votre disposition. L’essentiel est de savoir quand et comment les utiliser, et comment les combiner.

Commencez par apprendre l’analyse technique, construisez votre propre système, testez sur de petites positions, et ajustez en fonction de votre expérience. C’est la voie pour réussir durablement sur le marché des cryptomonnaies.