Les secrets que les investisseurs doivent connaître sur les actions - Du niveau débutant au niveau avancé

Lorsque vous entrez sur le marché boursier, tout le monde ne sait pas que l’apprentissage de la théorie n’est que la première étape. Le véritable succès vient de la combinaison de connaissances, d’une expérience pratique et d’une psychologie solide. Voici ce qu’il faut savoir sur la bourse, que les investisseurs expérimentés suivent toujours.

Choisir une voie adaptée à soi

La première chose à faire en bourse est de définir clairement ses objectifs : souhaitez-vous réaliser des profits à court terme ou construire un patrimoine à long terme ?

Investissement à court terme exige une surveillance continue du tableau de bord, saisir les fluctuations quotidiennes, voire horaires. Cette méthode repose beaucoup sur l’analyse technique, le trading basé sur l’actualité du marché, l’utilisation de l’effet de levier pour augmenter les gains. Risque élevé mais potentiel de profit également plus important.

Investissement à long terme est différent. Vous devrez faire preuve de patience pour choisir de bonnes entreprises, analyser leurs finances en détail, puis conserver pendant plusieurs années. Les profits peuvent ne pas être aussi élevés que le trading à court terme, mais ils sont beaucoup plus stables.

Définir clairement ce style dès le départ vous aidera à savoir quoi apprendre, quelles connaissances préparer, et surtout comment gérer votre psychologie. Warren Buffett, l’un des plus grands investisseurs, insiste toujours sur le fait que la patience et la discipline stratégique sont la clé.

Ne pas mettre tous ses œufs dans le même panier

La diversification du portefeuille est une leçon précieuse que tout investisseur à succès apprend. Plutôt que de miser tout sur une seule action, divisez votre patrimoine en plusieurs parts : achetez des actions de secteurs différents, ou même investissez dans d’autres types d’actifs comme les fonds indiciels, le forex ou la cryptomonnaie.

Lorsque le marché baissier (bear market) arrive, un portefeuille diversifié perdra de la valeur plus lentement que si vous ne détenez qu’une seule action. C’est pourquoi des indices comme le S&P 500 ou le VN30 sont populaires — ils ont déjà fait le travail de diversification pour vous.

Warren Buffett conseille aux investisseurs à long terme que l’investissement dans ces indices est une méthode simple et efficace. Même si durant le marché haussier (bull market), vous ne gagnez pas autant qu’en détenant une seule action, à long terme, le rendement dépasse largement celui de l’épargne ou des obligations.

Critères pour choisir des actions dignes d’être conservées

Si vous optez pour une stratégie à long terme, le choix d’une bonne entreprise est une décision capitale. Vous devez lire les rapports financiers, comprendre leur stratégie de développement, et évaluer le potentiel de leurs produits à l’avenir.

Les signes d’une action digne d’être conservée :

Une entreprise peu endettée — le ratio de liquidité (actifs à court terme divisé par dettes à court terme) doit être supérieur à 1,5. Le chiffre d’affaires et le bénéfice doivent croître régulièrement depuis au moins 5 ans (sauf en période de crise économique générale comme COVID-19). Les indicateurs de rentabilité comme la marge bénéficiaire, le ROE, le ROA augmentent chaque année. L’entreprise verse régulièrement des dividendes — signe de confiance en l’avenir. La direction est fiable, sans antécédents de fraude ou de dissimulation d’informations.

Regardez le top 10 des entreprises vietnamiennes avec la croissance la plus forte de leurs actions ces 10 dernières années : Vicostone, Vingroup, Vinamilk, Hòa Phát, Nhựa Bình Minh… Toutes sont de grandes entreprises, avec une part de marché élevée, et une direction constamment reconnue. Ces sociétés ne génèrent pas de rendements “flash” lors des marchés chauds, mais ce sont de bons actifs défensifs lorsque le marché se retourne.

S’adapter de manière flexible aux tendances du marché

Le marché change constamment, tout comme les besoins des gens. Même les investisseurs à long terme doivent périodiquement vérifier leur portefeuille et ajuster leur allocation.

Prenons l’exemple du marché immobilier. Lors de la pandémie de COVID-19, la Banque centrale a assoupli la politique monétaire, réduit les taux d’intérêt pour stimuler la consommation. Emprunter est devenu facile, et les prix des actions immobilières ont explosé. Mais début 2022, face à l’inflation galopante, la Banque centrale a resserré le crédit immobilier. La demande d’achat de maisons a diminué, et les prix des actions ont commencé à reculer.

Un investisseur avisé sait réduire sa part dans l’immobilier lorsque la politique change, et augmenter ses positions dans les secteurs bénéficiaires. Cela ne signifie pas vendre tout, mais ajuster l’équilibre en fonction de la nouvelle situation.

Maîtriser le risque — une règle d’or à ne pas négliger

Le risque existe toujours en bourse. Peu importe votre école de pensée, protéger votre capital est aussi important que de rechercher des gains.

Les outils de base pour contrôler le risque :

Utiliser un ordre de vente stop (Sell Stop): lorsque le prix d’une action atteint le niveau prédéfini, cet ordre se déclenche automatiquement pour limiter la perte. Utiliser un ordre d’achat stop (Buy Stop): pour entrer en position à un prix déterminé. Fixer un point d’arrêt entre 10-15% par rapport au prix d’ouverture de la position. Cette méthode vous aide à gérer le risque — même en cas de perte, cela reste dans votre capacité de tolérance.

Une règle d’or : ne jamais investir tout votre capital dans une seule transaction. Utilisez uniquement de l’argent disponible, de l’épargne. Si vous souhaitez augmenter la rentabilité, vous pouvez utiliser le margin — mais en comprenant que cela augmente aussi le risque.

Analyse technique pour saisir le bon moment

Choisir le bon moment pour acheter ou vendre fait la différence entre gains importants et pertes. Les investisseurs expérimentés utilisent souvent l’analyse technique — étudient les graphiques, modèles, indicateurs pour déterminer le moment optimal.

Les deux indicateurs les plus courants :

RSI (Relative Strength Index) — mesure la volatilité du prix. Si le RSI est inférieur à 30, l’action est en vente massive (opportunité d’achat). Si supérieur à 70, l’action approche d’un sommet (il faut vendre).

Stochastique — mesure la force de la tendance. Au-dessus de 80, c’est une surachat (prêt à inverser). En dessous de 20, c’est une survente (prête à rebondir).

Identifier le fond d’un titre — le secret du gros profit :

Lorsque le prix forme un nouveau fond mais que le RSI ou le Stochastique augmente, c’est un signe que la pression vendeuse faiblit — le prix va bientôt inverser. Quand le prix forme des creux successifs plus hauts que les précédents, la pression vendeuse s’affaiblit, la tendance haussière peut commencer. Un volume élevé lors d’une baisse indique que les investisseurs cherchent à bottoming.

Mais, faites attention à la chasse au bottom : c’est un jeu de hasard. N’investissez qu’une petite partie de votre capital, ne risquez pas tout. Évitez aussi de chasser le bottom sur des actions spéculatives ou sous-marché — elles peuvent chuter encore plus que prévu.

La psychologie — un facteur souvent négligé

Une des leçons précieuses de Warren Buffett est : ne jamais perdre d’argent. Pour cela, il faut garder une psychologie stable.

Le marché est très volatile. Une position en profit peut devenir une perte en 1-2 jours. Dans ces moments, ne cédez pas à la panique et ne vendez pas précipitamment — vous le regretterez. Analysez plutôt la cause de la volatilité, puis décidez rationnellement de conserver ou de sortir.

Se forger une psychologie ne s’apprend pas en théorie, mais par la pratique. Faites du trading démo pour accumuler de l’expérience, analysez les actions chaque jour, suivez le marché régulièrement. La connaissance n’est jamais suffisante, elle doit être répétée et entraînée.

Conclusion

Ce qu’il faut savoir sur la bourse n’est pas une longue liste de formules compliquées. C’est la combinaison d’une stratégie claire, d’une discipline stricte, d’une gestion prudente du risque, et d’un mental solide.

Le parcours d’investissement boursier demande de la patience. Tout le monde ne réussit pas dès la première fois, mais ceux qui persévèrent à apprendre, pratiquer constamment et respecter leurs principes trouveront leur voie vers le succès. Commencez dès aujourd’hui, avec un petit capital, des objectifs clairs, et un esprit d’apprentissage constant.