10 étapes essentielles pour apprendre la bourse aux débutants

Vous souhaitez commencer un parcours d’investissement en bourse efficace mais ne savez pas par où commencer ? L’apprentissage de la bourse pour les débutants ne consiste pas seulement à maîtriser la théorie, mais aussi à comprendre clairement les principes d’or dans la pratique du trading. Voici 10 étapes fondamentales que tout investisseur doit maîtriser pour optimiser sa stratégie d’investissement.

1. Définir un style d’investissement adapté à soi-même

Avant de se lancer en bourse, vous devez décider quelle approche suivre. Il existe deux principales écoles que les investisseurs choisissent souvent :

Style d’investissement à long terme (Buy and Hold) : Vous conserverez des actions pendant plusieurs mois ou années, en vous basant sur l’analyse des fondamentaux de l’entreprise. Cela nécessite une connaissance approfondie d’un secteur, la capacité à lire des rapports financiers et de la patience pour attendre.

Style d’investissement à court terme (Day Trading) : Vous effectuez des transactions dans la journée, en utilisant l’analyse technique pour repérer des opportunités de profit rapide. Ce chemin exige une surveillance constante du marché et une forte capacité à gérer la pression psychologique.

Chaque style a des exigences différentes en termes de connaissances, de temps et de psychologie. Une fois votre orientation claire, engagez-vous à respecter la stratégie élaborée, ce qui permet de réduire les décisions d’achat ou de vente erronées dictées par l’émotion.

2. Diversifier son portefeuille pour réduire le risque

Un principe d’or que tous les investisseurs expérimentés respectent est de ne pas mettre tous ses œufs dans le même panier. La diversification du portefeuille vous aide à protéger votre capital face aux aléas du marché.

Les méthodes de diversification peuvent inclure : acheter plusieurs actions de secteurs différents, investir dans des indices plutôt que dans des actions individuelles, ou combiner plusieurs types d’actifs comme actions, cryptomonnaies, forex.

Par exemple, l’indice S&P 500 ou VN30 sont des portefeuilles déjà diversifiés avec une dizaine d’actions. Ainsi, lors d’un marché baissier (bear market), la baisse de ces indices est généralement moindre que celle d’une action spécifique fortement impactée.

Investir dans un indice peut ne pas offrir un rendement aussi élevé que la sélection d’une bonne action, mais le rendement moyen à long terme reste supérieur aux méthodes d’épargne traditionnelles.

3. Savoir sélectionner des actions de qualité

Si vous choisissez la voie de l’investissement à long terme, la sélection d’actions solides est un facteur déterminant de succès ou d’échec.

Caractéristiques des actions de qualité :

• Entreprise avec un faible ratio d’endettement et un ratio de liquidité sûr (Actifs à court terme / Dettes à court terme ≥ 1.5)
• Chiffre d’affaires et bénéfices en croissance stable sur les 5 dernières années (hors périodes de crise économique générale)
• Des indicateurs de rentabilité comme la marge bénéficiaire, ROE, ROA en tendance à la hausse annuelle
• Entreprise versant régulièrement des dividendes
• Management de haute réputation, sans antécédents de fraude ou de dissimulation d’informations importantes

Des entreprises comme Vicostone, Vingroup, Vinamilk, Hòa Phát… illustrent parfaitement des actions de qualité dont la valeur a considérablement augmenté ces dernières années. Ces sociétés ne génèrent pas forcément les rendements les plus élevés en marché haussier (bull market), mais elles fonctionnent comme des « remparts » en période de baisse (bear market).

4. Adapter son portefeuille en fonction des tendances du marché

Le marché ne reste jamais immobile. Les besoins des gens évoluent, les politiques économiques changent, et de nouvelles opportunités apparaissent. Même si vous êtes un investisseur à long terme, il est essentiel de vérifier et de rééquilibrer régulièrement votre portefeuille.

Un exemple récent : lors de la pandémie, les banques centrales ont assoupli leur politique monétaire et réduit les taux d’intérêt, facilitant l’emprunt. Cela a stimulé la demande immobilière, faisant monter les prix des actions des sociétés immobilières. Cependant, avec le resserrement des politiques début 2022, la demande a diminué et les prix de ces actions ont commencé à se réajuster.

Les investisseurs avisés savent ajuster la pondération de leurs actions dans le portefeuille pour optimiser le rendement. Même des milliardaires comme Warren Buffett, réputé pour sa stratégie d’investissement à long terme, modifient régulièrement la composition du fonds Berkshire selon les rapports.

5. La gestion du risque comme priorité absolue

Une mauvaise gestion du risque est le plus grand ennemi de l’investisseur, surtout pour ceux qui font du court terme.

Outils de protection du capital :

• Ordre Stop Loss (Stop Loss) : Vente automatique d’une action lorsque son prix chute à un niveau prédéfini, limitant ainsi la perte
• Ordre Stop Buy (Buy Stop) : Activation d’un achat lorsque le prix dépasse un seuil donné

Une stratégie efficace consiste à placer le stop à environ 10-15% du prix d’entrée. Cela permet d’accepter une petite perte tout en protégeant le portefeuille contre des pertes plus importantes.

6. Utiliser l’analyse technique pour déterminer les points d’entrée et de sortie

L’analyse technique n’est pas une prédiction, mais une méthode pour lire le sentiment du marché à travers le prix, le volume de transactions et les modèles graphiques.

Deux indicateurs les plus courants :

• RSI (Relative Strength Index) : Si RSI < 30, l’action est en vente excessive et pourrait rebondir. Si RSI > 70, elle est en surachat et pourrait inverser sa tendance à la baisse
• Stochastic Oscillator : Au-dessus de 80, l’action est en surachat ; en dessous de 20, en survente et susceptible de remonter

Combiner ces indicateurs vous aide à repérer des opportunités d’achat à des niveaux de prix raisonnables et à sortir lorsque le risque augmente.

7. Acheter au plus bas pour maximiser les gains

Acheter au plus bas signifie entrer sur le marché lorsque le prix atteint son point le plus bas, offrant un potentiel de profit énorme si réussi.

Signaux annonçant un fond de marché :

• Le prix forme de nouveaux plus bas mais les indicateurs de momentum (RSI, Stochastic) augmentent — ce qu’on appelle une « divergence » — indiquant un affaiblissement des ventes
• Le prix commence à former des plus hauts plus élevés que le précédent — la pression vendeuse diminue
• Volume important lors de la baisse — les investisseurs commencent à revenir pour acheter au fond

Cependant, acheter lors d’un krach est risqué. N’utilisez qu’une petite partie de votre capital pour tester, et ne jamais risquer la totalité de votre patrimoine. Évitez surtout d’acheter des actions spéculatives ou sous la valeur nominale, car elles risquent de s’effondrer davantage.

8. Contrôler l’utilisation de l’effet de levier — Ne pas emprunter à la légère

L’erreur la plus courante chez les débutants est d’emprunter pour investir. Il faut n’investir qu’avec de l’argent que vous pouvez perdre sans que cela n’affecte votre vie quotidienne.

Cependant, utiliser le margin (effet de levier) de façon intelligente est tout autre chose. Le margin permet d’amplifier le rendement sans emprunter à des sources risquées. Par exemple, avec un levier de 1:20, vous n’avez besoin que de $100 mais pouvez contrôler une position d’une valeur de 2 000 $$100 . En cas de perte, vous ne perdez que votre mise initiale, sans dette.

9. S’entraîner sans cesse — La clé du succès

On peut dire que la différence entre investisseurs réussis et ceux qui échouent réside dans un seul facteur : l’engagement à apprendre en permanence.

Commencez par analyser lentement des actions, apprenez à lire les rapports financiers, étudiez les modèles graphiques. Ensuite, pratiquez avec de petites sommes ou sur un compte démo pour accumuler de l’expérience réelle. Rien ne remplace l’apprentissage direct du marché.

En débutant avec un petit capital, vous pouvez corriger vos erreurs sans trop perturber votre situation financière. Progressivement, avec l’expérience, vous gagnerez en confiance pour augmenter votre échelle d’investissement.

10. Maintenir un mental stable et une psychologie équilibrée

Le marché boursier est volatile et fluctue souvent. Un gain important aujourd’hui peut devenir une perte en quelques jours. Rester calme, analyser logiquement et faire preuve de patience sont essentiels.

Les erreurs dues à la panique — comme vendre en catastrophe lors d’une chute ou acheter à chaud lors d’une hausse — conduisent souvent à des regrets. Établissez une règle claire et respectez-la, peu importe vos émotions du moment.

Apprendre la bourse pour les débutants n’est pas un sprint, mais un marathon. Cela demande patience, discipline et une psychologie solide. En appliquant ces principes et en ne cessant jamais de vous améliorer, vous construirez une base solide pour devenir un investisseur à succès sur le long terme.