Ce qu'il faut savoir pour réussir dans l'investissement en actions - Guide pour les nouveaux investisseurs

Commencer une aventure d’investissement en bourse sans expérience est un défi considérable. Pour vous aider à comprendre comment investir efficacement en bourse, il est nécessaire de combiner apprentissage théorique et pratique continue. De nombreux investisseurs débutants se limitent souvent à la lecture de livres, en négligeant la mise à jour des actualités du marché et l’apprentissage par l’expérience auprès d’investisseurs plus expérimentés.

Après avoir étudié et analysé les stratégies d’investissement des experts, j’ai synthétisé les 10 leçons les plus importantes que tout investisseur doit connaître.

Étape 1 : Définir votre style d’investissement

Tout d’abord, vous devez clairement décider du style d’investissement que vous souhaitez suivre :

Investissement à court terme : Utilisation de stratégies d’achat et vente intra-journalières, basée sur l’analyse technique pour déterminer les points d’entrée/sortie du marché. Ce style exige une surveillance constante des fluctuations du marché, une maîtrise des indicateurs techniques, et une capacité à prendre des décisions rapidement.

Investissement à long terme : Application de stratégies d’achat et de détention, en sélectionnant des actions de qualité basées sur l’analyse fondamentale. Ce style convient aux investisseurs ayant une solide connaissance de certains secteurs et entreprises spécifiques.

Chaque style requiert des connaissances différentes. Ceux qui font du trading à court terme doivent approfondir l’analyse technique, la psychologie du marché et les stratégies de gains rapides. À l’inverse, les investisseurs à long terme doivent savoir lire les rapports financiers, analyser le potentiel de croissance des entreprises sur plusieurs années.

Étape 2 : Constituer un portefeuille diversifié

Un principe d’or que Warren Buffett recommande toujours est la diversification du portefeuille. Plutôt que de concentrer tout votre capital sur une ou deux actions, il faut répartir le risque en possédant plusieurs actions issues de secteurs différents.

En diversifiant, le risque lié à une action ou un secteur ne pèsera pas trop lourd sur l’ensemble du portefeuille. Par exemple, les indices boursiers larges (comme le S&P 500 ou le VN30) ont montré qu’ils diminuent moins que la détention d’une seule action lors d’une crise.

Une méthode simple pour diversifier consiste à investir dans des fonds indiciels. C’est une solution efficace pour les investisseurs à long terme, car même si lors d’un marché haussier vous ne réalisez pas des gains aussi élevés qu’avec une action individuelle, le rendement reste généralement supérieur à l’épargne bancaire ou aux obligations.

Étape 3 : Choisir de bonnes actions - Stratégie à long terme

Si vous optez pour une stratégie d’investissement à long terme, le choix des actions est crucial. Il faut lire attentivement les rapports financiers, comprendre la stratégie de développement de l’entreprise et évaluer le potentiel de ses produits futurs.

Signes d’actions de qualité :

• Entreprise peu endettée, ratio de paiement (Actif à court terme / Dettes à court terme) supérieur à 1.5
• Chiffre d’affaires et bénéfices en croissance continue sur 5 ans (sauf en période de crise générale)
• Indicateurs de rentabilité (marge bénéficiaire, ROE, ROA) en amélioration annuelle
• Distribution régulière de dividendes
• Direction crédible, sans antécédents de déceptions ou de fraude

Remarque importante : une direction compétente joue un rôle déterminant dans le succès de l’entreprise. Les leaders des grandes sociétés vietnamiennes comme Vicostone, Vingroup, Vinamilk, Hòa Phát ont tous des dirigeants réputés, reconnus depuis plusieurs années. Ces actions ne génèrent peut-être pas les profits les plus rapides lors d’une forte hausse du marché, mais constituent d’excellents actifs défensifs en cas de retournement baissier.

Étape 4 : Ajuster la stratégie selon la tendance du marché

Même les investisseurs à long terme doivent périodiquement vérifier la performance de leur portefeuille et ajuster leur allocation en fonction des changements du marché.

Exemple concret : lors de la pandémie de COVID-19, les banques centrales ont assoupli leur politique monétaire, en réduisant les taux d’intérêt. Cela a facilité l’emprunt et rendu le crédit moins cher, stimulant la demande immobilière, ce qui a entraîné une forte hausse des actions du secteur immobilier.

Cependant, lorsque les prix de l’immobilier ont flambé début 2022, les autorités monétaires ont resserré leur politique de prêt immobilier. Résultat : la demande d’achat de logements a diminué, le chiffre d’affaires des sociétés immobilières a reculé, et leurs actions ont commencé à baisser. À ce moment-là, un investisseur avisé doit réduire la proportion d’actions immobilières dans son portefeuille.

Warren Buffett, célèbre investisseur à long terme, voit ses portefeuilles changer constamment. Cela montre que réussir en investissement ne consiste pas à tout garder, mais à ajuster la taille des positions en fonction de la situation du marché.

Étape 5 : La gestion du risque, priorité absolue

Pour les investisseurs à court terme, maîtriser le risque est vital. Un outil utile est l’utilisation des ordres stop (Stop orders) pour protéger automatiquement ses actifs.

Ordres importants :

• Stop de vente (Sell Stop) : Vente automatique d’une action lorsque son prix chute à un niveau prédéfini
• Stop d’achat (Buy Stop) : Achat automatique lorsqu’un prix atteint un certain seuil

Une technique efficace consiste à fixer un stop-loss entre 10-15% en dessous du prix d’entrée. Cela permet de limiter les pertes, en contrôlant le montant en cas de défaite.

Étape 6 : Déterminer les points d’entrée/sortie optimaux avec l’analyse technique

Pour choisir le bon moment d’achat ou de vente, utilisez des indicateurs techniques courants :

Indicateur RSI (Relative Strength Index) (:

• RSI < 30 : action fortement vendue, potentiel point d’achat
• RSI > 70 : action en surachat, risque de correction

Indicateur Stochastique :

• 80 : surachat, possible retournement à la baisse

• < 20 : survente, signal de reprise haussière

Ces indicateurs aident à repérer une possible inversion de tendance. Cependant, pour une utilisation efficace, il faut bien comprendre leur fonctionnement et les combiner avec d’autres méthodes d’analyse.

Étape 7 : La technique du “Bâtir le fond” (Bâtir la base) d’une action

Savoir repérer le fond d’une action peut rapporter gros, mais c’est risqué.

Signaux indiquant la formation du fond :

• Le prix crée continuellement de nouveaux plus bas, mais les indicateurs de momentum )RSI, Stochastique( remontent — cela montre que la pression vendeuse faiblit
• Le prix commence à former des plus hauts plus élevés que les précédents — signe d’un affaiblissement de la pression vendeuse
• Volume important lors de la baisse — indique que des investisseurs cherchent à rebondir

Attention : Si vous réussissez à acheter au fond, le gain peut être énorme. Mais c’est un jeu risqué. N’utilisez qu’une petite partie de votre capital pour tester, et ne misez jamais tout. Évitez aussi d’acheter des actions spéculatives ou sous leur valeur nominale, car elles peuvent continuer à chuter.

Étape 8 : Ne pas emprunter pour investir

C’est une règle essentielle : ne jamais emprunter pour investir. Utilisez uniquement votre épargne ou votre argent disponible que vous pouvez perdre sans impacter votre vie à long terme.

Vous pouvez cependant utiliser le margin )levier de trading( de façon intelligente. Par exemple, avec un levier de 1:20 sur une action, vous n’avez besoin que de )2 000$ pour détenir une position d’une valeur de 40 000$. En cas de baisse, vous ne perdez que votre mise initiale, sans dette supplémentaire. Mais si l’action monte de 1%, vous gagnez 20%.

Attention : méfiez-vous des plateformes frauduleuses proposant des taux d’intérêt irréalistes $100 1000% par mois$100 . N’utilisez que le margin sur des plateformes fiables.

Étape 9 : La pratique continue, clé du succès

Warren Buffett insiste toujours : le premier principe est de ne pas perdre d’argent. Pour cela, il faut apprendre sans cesse, analyser régulièrement ses actions, et pratiquer en situation réelle.

La méthode la plus efficace est de commencer avec un compte démo, où vous pouvez vous entraîner sans risquer de l’argent réel. Profitez de cette phase pour accumuler de l’expérience, tester différentes stratégies, et développer votre capacité d’analyse. Une fois que vous êtes confiant et compétent, passez au trading avec de l’argent réel.

Étape 10 : Rester fidèle à une psychologie stable

Le marché boursier est très volatile et imprévisible. Une position en profit peut devenir une perte en 1-2 jours. Cela peut facilement faire paniquer les débutants, qui prennent alors des décisions impulsives, comme couper leurs pertes précipitamment, pour regretter ensuite.

Pour réussir, il faut :

• Garder un mental solide, analyser en profondeur les causes des fluctuations
• Prendre des décisions rationnelles, en se basant sur la logique, pas sur l’émotion
• Accepter que toutes les transactions ne seront pas gagnantes

En résumé

Pour apprendre à investir efficacement en bourse, il faut de la patience, de la discipline, et une psychologie équilibrée. L’investissement n’est pas un jeu de hasard, mais une compétence qui se développe avec le temps. En appliquant ces 10 leçons, vous poserez des bases solides pour entrer sur le marché, construire un portefeuille durable, et assurer votre avenir à long terme.