Qu'est-ce que le Forex ? Guide complet du marché Forex pour les débutants

Comprendre le concept de Forex et le marché des changes

Ces dernières années, le secteur du trading de devises a connu une croissance exponentielle au Vietnam, attirant l’attention de dizaines de milliers d’investisseurs. Cependant, beaucoup confondent encore ce concept en raison d’un manque d’informations précises et fiables.

Qu’est-ce que le Forex ?

Selon la définition de Wikipedia, le Forex peut avoir plusieurs significations selon le contexte d’utilisation :

Les formes de Forex incluent :

• Les devises étrangères telles que USD, EUR, AUD
• Les instruments de paiement internationaux : cartes bancaires, lettres de change, chèques de transfert
• Les certificats internationaux : obligations d’État, actions de sociétés internationales
• Les cryptomonnaies décentralisées : Bitcoin, Ethereum
• L’or et autres métaux précieux
• La monnaie nationale utilisée dans les transactions internationales

Dans le contexte du trading financier, le marché des changes (Forex, FX) est compris comme un système de trading de devises décentralisé où les participants peuvent acheter, vendre et échanger différentes monnaies dans le but d’import-export, de couverture de risque ou de profit.

Que signifie le trading de Forex ?

Le trading de devises consiste en l’achat et la vente de paires de devises. Les objectifs des différents acteurs du marché varient :

• Banques centrales : gérer les réserves de devises étrangères et soutenir l’économie nationale
• Investisseurs particuliers : principalement pour profiter des fluctuations des taux de change afin de réaliser des gains

Avec un volume de transactions moyen quotidien de 5,3 mille milliards de dollars, le marché Forex est extrêmement dynamique et beaucoup plus vaste que d’autres marchés comme celui des actions ou des obligations. La volatilité constante des taux de change ouvre d’innombrables opportunités pour les investisseurs.

Les actifs échangés sur le marché Forex

Devises échangées par paires

L’actif principal sur le marché des changes est la monnaie, échangée sous forme de paires. Par exemple : EUR/USD — où EUR est l’euro de l’Union européenne et USD le dollar américain.

Étant donné que le taux de change entre ces deux monnaies fluctue constamment en fonction de nombreux facteurs économiques et politiques, cela crée des opportunités de trading continues pour quiconque souhaite participer et réaliser des profits.

Concepts fondamentaux sur le taux de change

Devise de base (Monnaie de référence) : La monnaie située à gauche de la paire de devises, indiquant son prix par rapport à l’autre monnaie. Par exemple, si EUR/USD est à 1.1500, cela signifie qu’1 EUR équivaut à 1.1500 USD.

Devise de cotation (Monnaie de contrepartie) : La monnaie située à droite de la paire, aussi appelée monnaie de contrepartie ou pip currency.

Les principales paires de devises sur le marché

Bien que plus de 30 grandes monnaies soient échangées sur le Forex, seules quelques paires représentent jusqu’à 85 % de la valeur du marché avec une liquidité très élevée. Ces paires sont appelées paires majeures :

EUR/USD, USD/JPY, GBP/USD, AUD/USD, USD/CHF, NZD/USD, USD/CAD

Les monnaies composant ces paires incluent :

• USD (États-Unis) — dollar américain
• EUR (Union européenne) — euro
• JPY (Japon) — yen
• GBP (Royaume-Uni) — livre sterling
• CHF (Suisse) — franc suisse
• CAD (Canada) — dollar canadien
• AUD (Australie) — dollar australien
• NZD (Nouvelle-Zélande) — dollar néo-zélandais

Autres actifs en dehors du Forex

Les plateformes de trading de devises réputées offrent une variété d’actifs en plus du Forex, tels que les indices boursiers, les matières premières, l’or et les cryptomonnaies, permettant une diversification des investissements pour les traders.

Fonctionnement de l’investissement en Forex

Principes fondamentaux

L’investissement en Forex consiste essentiellement à trader une paire de devises pour profiter de la différence de taux de change.

Supposons que vous prévoyez que la paire EUR/USD va augmenter. Vous allez :

1. Passer un ordre d’achat de la paire EUR/USD au prix actuel
2. Attendre que le taux augmente
3. Vendre à un prix supérieur pour réaliser un profit

Note importante : Vous pouvez acheter ou vendre une paire de devises (en deux sens). Si vous anticipez une baisse, vous pouvez ouvrir une position short : vendre d’abord, puis acheter plus tard.

Exemple de trading réel

Vous utilisez 11 500 USD pour acheter 10 000 euros à un taux EUR/USD = 1.1500

Deux semaines plus tard, vous vendez 10 000 euros à un taux de 1.2500, récupérant 12 500 USD

Résultat : Profit net = 1 000 USD

Cependant, sur le marché Forex, un outil très important est le levier. Avec un levier allant jusqu’à 200 fois, vous n’avez besoin que d’un margin d’environ 60 USD pour réaliser cette transaction au lieu de 11 500 USD.

Tableau récapitulatif de la transaction

Avantages principaux du trading Forex

Frais de transaction très faibles

Le marché des devises élimine la plupart des coûts intermédiaires comme les frais de gestion, de courtage ou d’impôt sur le revenu. Les brokers ne gagnent leur revenu que sur le spread (différence entre le prix d’achat et le prix de vente), qui est très faible.

Fonctionnement 24/7 mondial

Le Forex fonctionne en continu partout dans le monde, ouvert du lundi au dimanche. Cela convient à ceux qui veulent trader comme un complément d’investissement, car ils peuvent gérer leur temps : matin, midi, soir ou même pendant leur sommeil.

Marché non manipulable

En raison de sa taille gigantesque et du grand nombre de participants à travers le monde, aucun organisme, aucune institution ou même banque centrale ne peut contrôler ou manipuler ce marché.

La puissance du levier

Vous pouvez déposer une petite somme de marge tout en participant à des transactions sur des montants bien plus importants, ce qui permet de réaliser des profits pouvant être plusieurs centaines de fois la marge initiale. Cependant, le levier est une arme à double tranchant, à utiliser avec prudence.

Barrières à l’entrée faibles

Vous pouvez commencer avec quelques centaines de milliers de VND de marge, ce que d’autres marchés comme la bourse, les matières premières ou l’immobilier ne proposent pas.

Guide en 8 étapes pour débuter le trading Forex

Étape 1 : Maîtriser 8 concepts fondamentaux

Tout d’abord, il est essentiel de comprendre les termes utilisés dans le trading :

Long (Achat) : Lorsque vous achetez une devise en prévoyant de la vendre à un prix plus élevé. Le profit augmente lorsque le marché monte.

Short (Vente) : Lorsque vous vendez à découvert une devise en anticipant une baisse. Le profit augmente lorsque le marché baisse.

Leverage (Effet de levier) : Trader avec un montant supérieur à votre capital. L’effet de levier est exprimé en ratio comme 50:1, 100:1 ou 500:1. Par exemple, avec 1 000 USD et un levier de 500:1, vous pouvez trader pour 500 000 USD.

Margin (Marge) : La somme d’argent que vous devez déposer en garantie auprès du broker pour ouvrir et maintenir une position. La plateforme prélève automatiquement cette somme de votre compte.

Pip (Point de pip) : La plus petite variation du taux de change d’une paire, généralement jusqu’à la quatrième décimale. Par exemple, si EUR/USD passe de 1.2000 à 1.2005, cela représente 5 pips.

Spread (Différentiel) : La différence entre le prix d’achat (bid) et le prix de vente (ask), exprimée en pips. C’est la façon dont le broker gagne de l’argent.

Lot (Lot) : La taille de la transaction, mesurée en unités de monnaie. Vous pouvez trader : nano (100 unités), micro (1 000 unités), mini (10 000 unités) ou lot standard (100 000 unités).

Point Value (Valeur du point) : La valeur en dollars de chaque mouvement de point dans le taux de change.

Étape 2 : Comprendre les types de marchés Forex

Marché au comptant (Spot Forex) : Trading au prix convenu avec paiement immédiat ou sous 2 jours ouvrables. C’est le marché principal des banques et institutions financières. En Vietnam, ce marché est limité.

CFD Forex (Contrats pour différence) : Contrat entre deux parties sur la différence de prix d’un actif sans posséder l’actif réel. Permet de spéculer facilement sur plusieurs marchés. En Vietnam, 99 % des brokers Forex opèrent sous cette forme.

Futures de devises (Contrats à terme) : Contrat pour échanger une devise contre une autre à une date précise dans le futur à un prix fixé à l’avance. Ce type est peu répandu au Vietnam.

Options FX (Options de change) : Outil permettant de prévoir si le prix d’un actif va augmenter ou diminuer par rapport à un prix fixe à la fin. Peu utilisé au Vietnam.

ETF de devises (Fonds négociés en bourse) : Fonds suivant la valeur relative d’une monnaie par rapport au dollar américain ou un panier de devises. Peu répandu au Vietnam.

Conclusion : Au Vietnam, il est possible de trader le Forex via CFD sur des plateformes réglementées par des organismes internationaux.

Étape 3 : Choisir un broker Forex fiable

Un broker Forex fiable est évalué selon plusieurs critères :

• Crédibilité : doit être autorisé par des organismes de régulation internationaux
• Frais faibles et commissions compétitives
• Offre de produits variée
• Plateforme de trading facile à utiliser et stable

Étape 4 : Ouvrir un compte Forex

Pour ouvrir un compte, vous devez fournir :

• Pièce d’identité (CMND/passeport) recto-verso
• Email et téléphone
• Informations bancaires

Le broker effectuera une vérification d’identité via la procédure KYC.

Étape 5 : Choisir la paire de devises à trader

Après ouverture, il faut analyser et sélectionner la paire de devises adaptée. Considérez les facteurs suivants :

Situation économique : Si vous pensez que l’économie américaine va s’affaiblir, cela aura un impact négatif sur le dollar. Vous pouvez vendre USD pour acheter la monnaie d’un pays avec une économie plus forte.

Position commerciale : Si un pays a une forte demande d’exportation, il gagnera beaucoup de devises étrangères, ce qui stimule son économie et augmente la valeur de sa monnaie.

Situation politique : Les événements politiques comme les élections influencent aussi le marché. Si le candidat élu soutient une politique monétaire restrictive avec des taux d’intérêt élevés, la monnaie peut s’apprécier.

Étape 6 : Définir le montant de la marge

Selon la politique du broker, vous pouvez trader avec une marge faible. Par exemple, si vous souhaitez trader 100 000 USD avec une marge de 1 %, il vous suffit de préparer 1 000 USD.

Règle de gestion des risques : N’investissez que 2 % de votre marge sur une paire de devises pour éviter de gros risques.

Étape 7 : Décider d’acheter ou de vendre

Acheter une paire si vous pensez que la devise de cotation sera plus forte que la devise de référence :

• Le profit augmente avec chaque mouvement favorable du taux
• Vous subirez une perte si le taux baisse après l’ouverture

Vendre une paire si vous pensez que la devise de cotation sera plus faible :

• Le profit augmente avec chaque baisse du taux
• Vous subirez une perte si le taux augmente après l’ouverture

Étape 8 : Utiliser les ordres de gestion des risques

Les ordres sont des instructions automatiques qui s’exécutent lorsque le prix atteint un niveau prédéfini. Deux types principaux :

Ordre Stop Loss (Stop Loss) : Fermer la position à un prix inférieur pour limiter la perte. Outil essentiel en gestion des risques dans un marché volatile.

Ordre Take Profit (Take Profit) : Fermer la position à un prix supérieur pour sécuriser le gain.

Exemple réel : Si le taux EUR/USD est à 1.11128 et que vous anticipez une hausse jusqu’à 1.2000 puis une baisse, vous placez un ordre de vente limite à 1.2000. Lorsque le prix atteint ce niveau, l’ordre s’exécute automatiquement et vous donne un profit.

Étape 9 : Surveiller profits et pertes

Il est crucial de ne pas être trop émotionnel. Le marché Forex est très volatile, les prix fluctuent constamment. Vous devez :

• Continuer à étudier et apprendre
• Respecter votre stratégie de trading
• Patience pour voir les résultats de vos gains