Conquérir le marché avec les ordres Long Short : Guide complet pour les traders

Maîtriser le fonctionnement des ordres long et short est une condition préalable pour tout trader souhaitant perdurer sur le marché financier. Cet article analysera en détail ces deux stratégies de trading opposées – l’ordre long et l’ordre short – afin de vous aider à comprendre leur mécanisme, leurs avantages et inconvénients, ainsi que leur application efficace.

Concepts de Base sur l’État de Trading

Dans le monde de la finance, l’état de trading (position) désigne simplement la posture qu’un trader détient – qu’il s’agisse d’acheter ou de vendre. Lorsque vous passez un ordre d’achat ou de vente et qu’il est exécuté avec succès, vous êtes en position d’achat ou de vente jusqu’à ce que vous clôturiez la position.

Limite de l’État : Règle de Protection du Marché

Chaque produit financier et chaque plateforme de trading disposent de règles spécifiques concernant le nombre maximal de positions qu’un trader peut détenir. Ces limites sont établies pour garantir l’équité, prévenir la manipulation des prix par de gros investisseurs, et protéger les actifs des petits traders. Comprendre ces restrictions vous aide à éviter des erreurs inutiles et à optimiser le nombre de transactions.

Ordre Long : Parier sur la Croissance

L’ordre long short, plus précisément la partie “long” (mua), consiste à acheter un ou plusieurs instruments financiers dans l’espoir que leur prix augmentera à l’avenir. C’est la stratégie la plus intuitive – acheter à bas prix, vendre à un prix plus élevé, et réaliser une plus-value.

Comment Utiliser un Ordre Long en Pratique

Exemple sur le marché boursier : Vous pensez que l’action Tesla va monter, vous passez un ordre d’achat d’un lot à 150,42 USD par action avec un levier de 1:10. Parallèlement, vous configurez un ordre de prise de profit automatique lorsque le prix atteint 160 USD (profit attendu) et un ordre de stop-loss à 145 USD (gestion des risques).

Sur le marché des devises : Lorsque vous anticipez une hausse de la paire EUR/USD, vous achetez 0,01 lot au prix de 1,05867 USD avec un levier de 1:30.

Quand Utiliser un Ordre d’Achat ?

Signal par les actualités : Lorsque le marché publie des informations positives – inflation en baisse, croissance du PIB supérieure aux prévisions, baisse du taux de chômage – ces facteurs créent généralement un fort sentiment d’achat, faisant monter les prix.

Signal technique : Le trader peut s’appuyer sur des modèles de prix comme la bougie d’avalement haussière, le modèle de fond en pince, ou le double bottom (deux bas). Les indicateurs tels que MACD, RSI, ou Ichimoku confirment également la tendance haussière lorsqu’ils envoient des signaux objectifs.

Exemple concret : Le graphique du prix de Microsoft montre un modèle de bougie d’avalement haussière après une période de baisse, indiquant un signal de retournement. C’est une bonne opportunité pour ouvrir une position long.

Ordre Short : Profiter de la Baisse du Marché

Si l’ordre long consiste à parier sur la croissance, l’ordre short (vendre) consiste à parier sur la baisse. C’est une stratégie puissante lorsque le marché est en phase de refroidissement ou en approche d’un marché baissier.

Mécanisme de Fonctionnement de l’Ordre Short

Sur le marché boursier : Vous croyez que le prix de l’action Apple va baisser, vous passez un ordre de vente de 3 lots à 134,43 USD par action avec un levier de 1:10. Lorsque le prix baisse effectivement, vous rachetez à un prix inférieur, clôturez la position et enregistrez le profit.

Sur le marché des devises : Vous prévoyez que la paire USD/JPY va baisser, vous shortez 0,02 lot à 136,71 USD avec un levier de 1:50.

Situations Propices à l’Ouverture d’un Short

Conditions économiques défavorables : Lorsque l’inflation est élevée, que les banques centrales resserrent leur politique monétaire, ou que les pays augmentent leurs taux d’intérêt – ces pays auront une monnaie plus forte, ce qui affaiblira d’autres devises (comme l’EUR). Le short est alors une option adaptée. Par exemple, à la fin de 2022, le dollar américain s’est renforcé fortement, permettant à de nombreux traders de réaliser des gains importants en shortant la paire EUR/USD.

Signal technique : Le modèle de double top (deux sommets), la ligne de tendance descendante, le canal de prix étroit, ou les indicateurs MACD, Bollinger Bands, MA envoient des signaux négatifs – tous soutenant la décision d’ouvrir un short.

Exemple illustratif : Sur le graphique USD/JPY, l’indicateur MACD croise à la baisse la ligne de signal (confirmation haussière) alors que le MACD historique s’élargit en dessous de la ligne de base. C’est un signal clair de tendance baissière pour ouvrir un short.

Comparaison Détaillée : Long vs Short

Erreurs Courantes et Comment les Éviter

Ne Pas Ouvrir Long et Short Simultanément sur le Même Produit

Certains traders inexpérimentés tentent de “compenser” en ouvrant à la fois un ordre long et un ordre short sur le même instrument au même moment. Cette stratégie est inefficace et coûteuse, ne générant pas de profits réels.

Approche Raisonnée pour Utiliser Long et Short

Vous pouvez ouvrir à la fois des positions long et short sur des instruments ou marchés différents après une analyse approfondie :

Exemple : Lorsque le dollar américain se renforce fortement, vous pouvez :

• Short EUR/USD (Euro faible face au dollar)
• Long USD/JPY (Dollar fort face au Yen)

Ces deux ordres se complètent et profitent tous deux de la hausse du dollar.

Comment Choisir entre Long et Short

Le choix entre ordre long short ne doit pas dépendre d’une préférence personnelle, mais de :

1. L’analyse de la tendance des prix : Analyse fondamentale (actualités économiques, rapports de bénéfices) et technique (graphique, indicateurs)
2. La prévision du mouvement : Si le prix va monter → long ; si le prix va baisser → short
3. La gestion des risques : Quoi qu’il en soit, toujours placer un stop loss et un take profit

Démarrer avec un Ordre Long Short

Pour maîtriser l’ordre long short, il faut :

• Étudier en profondeur les modèles de prix et indicateurs techniques
• S’entraîner sur un compte démo gratuit
• Gérer rigoureusement les risques – ne jamais négliger le stop loss
• Commencer avec des outils faciles à analyser avant d’élargir

Une compréhension approfondie du long short vous aidera non seulement à réaliser des profits, mais aussi à survivre et à évoluer dans le monde du trading.