Comment réaliser des profits stables en achetant et vendant des devises étrangères et des dollars américains ? Maîtrisez les astuces du trading sur le taux de change | Guide pour gagner de l'argent en forex

Le marché financier mondial le plus vaste n’est en réalité ni celui des actions ni celui des obligations, mais le marché des devises. Le volume de transactions dépasse 6 000 milliards de dollars par jour, avec une activité continue d’échange de devises entre différents pays. Ces dernières années, même les monnaies des marchés matures et traditionnellement stables ont connu des fluctuations notables, créant de nombreuses opportunités pour les investisseurs ordinaires.

Pour les débutants souhaitant participer à l’achat et à la vente de devises, l’essentiel est de comprendre la nature de la différence de change et de maîtriser une méthode de trading adaptée à leur tolérance au risque. Cet article analysera en profondeur la logique centrale de l’investissement en devises, cinq techniques pratiques, ainsi que divers calendriers de trading, pour vous aider à trouver votre propre voie de profit.

Quelle est la véritable source de profit dans l’achat et la vente de devises ?

En résumé, l’achat et la vente de devises visent principalement à profiter de la différence de change. La différence de change correspond à l’écart de prix de conversion d’une même monnaie à différents moments ou via différents canaux. Les investisseurs prédisent la tendance des devises et utilisent des stratégies de « low buy, high sell » ou « high sell, low buy » pour réaliser des gains.

Formule de calcul de la différence de change

Le montant du profit d’une transaction est le suivant :

Profit = (Prix de clôture - Prix d’ouverture) × Quantité de transaction

Par exemple, si vous anticipez une appréciation de l’euro, achetez un lot standard (100 000 unités) de EUR/USD à un taux de 1.0800, puis fermez la position lorsque le taux monte à 1.0900. Le calcul du profit serait :

(1.0900 - 1.0800) × 100 000 = 1 000 dollars

Une fluctuation de seulement 100 points peut générer un profit de 1 000 dollars. Cela explique pourquoi l’achat et la vente de devises attirent tant d’investisseurs.

Les trois principales méthodes d’achat et de vente de devises

Selon le niveau de risque et la difficulté d’opération, l’investissement en devises se divise principalement en trois catégories :

1. Dépôts à terme en devises (faible risque)

C’est la méthode la plus simple. Il suffit d’ouvrir un compte en devises dans une banque, puis de convertir des dollars taïwanais en devises au taux de change du jour pour effectuer un dépôt à terme.

De nombreux investisseurs taïwanais préfèrent le dépôt en dollars américains (taux d’intérêt élevé, large utilisation) ou le dépôt en rand sud-africain (attractif par ses taux élevés). Le dépôt à terme rapporte principalement des intérêts, mais il faut faire attention au risque de fluctuation du taux de change. Par exemple, si la Fed est en cycle de baisse des taux, le dollar face au dollar taïwanais pourrait se déprécier, nécessitant une évaluation prudente.

Conseil : le dépôt à terme convient aux investisseurs conservateurs recherchant un revenu stable. Mais si l’objectif est de profiter de la différence de change, cette méthode manque de flexibilité, car une résiliation anticipée entraîne des pénalités d’intérêt et l’impossibilité de faire du short, ce qui peut faire manquer des opportunités.

2. Fonds en devises (risque moyen)

Ce type de fonds investit dans des obligations ou des actions d’un pays spécifique, combinant la fluctuation des taux de change et la croissance des actifs sous-jacents, permettant une « double profit ».

Par exemple, si l’on anticipe une appréciation du yen et pense que le marché boursier japonais est sous-évalué, on peut acheter un fonds en yen basé sur des actions japonaises, profitant à la fois de la hausse du yen et de la croissance des actions.

3. Trading sur marge en devises (haut risque, haut rendement)

Ce trading se fait via des contrats avec un courtier, où l’investisseur ne doit déposer qu’une fraction du montant total (marge) pour ouvrir une position beaucoup plus grande. Le levier peut aller de plusieurs dizaines à plusieurs centaines, permettant de multiplier les gains à court terme, mais aussi de perdre rapidement tout son capital si le marché évolue contre soi.

Lorsqu’on trade des devises majeures comme le dollar américain, le trading sur marge est très populaire pour sa flexibilité et son effet de levier, idéal pour les traders à court terme.

Les trois principaux avantages du trading sur marge en devises

Effet de levier pour amplifier les gains

Le marché des devises offre généralement un levier de plusieurs dizaines à plusieurs centaines, ce qui permet d’amplifier considérablement les petits mouvements de taux. Par exemple, avec USD/JPY, si en août de l’année dernière le yen est passé de 161 à 141, en utilisant un levier, les gains peuvent être multipliés plusieurs fois.

Coûts de transaction plus faibles

Les spreads sur les opérations de change en banque peuvent atteindre 0,3%-0,47%, tandis que sur les plateformes de trading sur marge, ils sont souvent inférieurs à 0,01%, voire sans frais de transaction. Cela signifie qu’en dehors de l’effet de levier, acheter et vendre des devises majeures comme le dollar peut être plus rentable que le change bancaire.

Trading T+0, 24h/24

Le marché des devises ne possède pas de bourse centralisée, il fonctionne 24h/24 du lundi au vendredi. Les investisseurs peuvent choisir d’acheter ou de vendre selon l’évolution du marché, avec la possibilité de faire un nombre illimité de transactions en une journée, augmentant considérablement la liberté d’opération.

Cinq techniques de trading pratiques

1. Trading en range (Range Trading)

Lorsque le taux de change fluctue dans une fourchette sans tendance claire, le trading en range est efficace. Il faut repérer les niveaux de support et de résistance, puis acheter en bas et vendre en haut aux points clés.

Entre 2011 et 2015, lorsque la Banque centrale suisse maintenait la limite inférieure de EUR/CHF à 1.2000, de nombreux investisseurs ont continué à arbitrer dans la fourchette 1.2000-1.2500. L’utilisation d’indicateurs techniques comme le RSI ou le CCI pour confirmer les signaux d’achat ou de vente est efficace.

Conseil : le trading en range doit respecter une discipline stricte de stop-loss. En cas de rupture de la fourchette, les pertes peuvent être importantes.

2. Trading de tendance (Trend Trading)

Ce style s’applique lorsque le taux de change présente une tendance forte, généralement à moyen ou long terme. Par exemple, entre mai 2021 et octobre 2022, le EUR/USD a connu une tendance haussière claire, due à la volonté de la Fed de remonter ses taux et à l’hésitation de la BCE, entraînant une dépréciation de l’euro.

Les points d’entrée sont déterminés par des indicateurs techniques, et les points de sortie sont calculés selon le ratio risque/rendement, avec un stop-loss inférieur à l’objectif de profit.

Conseil : une fois la tendance établie, il est difficile de la changer. Il faut saisir la direction principale pour assurer une rentabilité stable.

3. Trading journalier (Day Trading)

Convient aux investisseurs qui aiment le trading à court terme. Les nouvelles économiques — taux d’intérêt, réunions de banques centrales, publications de données économiques — provoquent souvent de fortes fluctuations.

Par exemple, la Fed a commencé à augmenter ses taux de manière agressive à partir de mi-2021 (quatre chiffres en une seule hausse), entraînant une chute brutale de l’euro face au dollar. En captant ces moments clés, il est possible de réaliser des gains significatifs en 1-2 jours.

Conseil : agir rapidement, éviter de laisser traîner, sinon le court terme peut devenir du long terme, avec un risque accru de pertes.

4. Trading de swing (Swing Trading)

Entre le trading journalier et le trading de tendance, il combine analyse technique et fondamentale. Il faut repérer les actifs avec une forte volatilité et surveiller quatre signaux : rupture à la hausse, rupture à la baisse, inversion de tendance, retracement.

Le 15 janvier 2015, la Banque centrale suisse a supprimé la limite de 1.2000 sur EUR/CHF, provoquant le célèbre « événement du Swiss franc noir », où les traders de swing ont profité de cette forte volatilité.

Conseil : le trading de swing vise à profiter de la volatilité, mais plus la fluctuation est grande, plus le risque l’est aussi. Il faut savoir prendre ses profits à temps.

5. Trading de position (Position Trading)

Stratégie d’achat à long terme en attendant une hausse du taux de change, adaptée aux investisseurs qui ne veulent pas trader fréquemment. Outre l’analyse technique et fondamentale, il faut aussi utiliser des facteurs macroéconomiques et des données historiques pour orienter la position.

L’essentiel est de choisir un point d’entrée à faible coût. Par exemple, si le dollar américain a atteint un sommet de près de 114 au cours des 10 dernières années, et que l’on anticipe une baisse, ouvrir une position short à proximité de ce sommet peut réduire le coût d’entrée et limiter l’impact des fluctuations à court terme.

Conseil : anticiper la direction future du taux de change et rechercher des points d’entrée à faible coût dans le cycle de volatilité.

Pourquoi choisir d’investir dans l’achat et la vente de devises ?

Large éventail d’utilisations

Outre l’investissement, l’échange de devises est nécessaire pour voyager à l’étranger, faire du shopping international ou pour le commerce international. Comprendre la situation économique des différents pays permet de faire de l’arbitrage ou de se couvrir contre le risque, par exemple en accumulant des yen à bas prix, ce qui prépare à la fois aux voyages et aux opérations de carry trade.

Tendances de hausse et de baisse relativement claires

Comparé aux actions et obligations, le mouvement des devises est plus durable et plus clair. En maîtrisant la politique monétaire et les taux d’intérêt du pays cible, on peut généralement prévoir la direction du taux de change. C’est particulièrement vrai pour le dollar américain, où les réunions de la Fed et la publication du CPI sont des indicateurs clés.

Liquidité de premier ordre

Le marché des devises dépasse 6 000 milliards de dollars par jour, fonctionne 24h/24 dans le monde entier, et est difficile à manipuler par des acteurs majeurs. La transparence est maximale, et les décisions d’investissement sont principalement basées sur des données concrètes.

Horaires de trading des devises

Trading bancaire en devises

Généralement de 9h00 à 15h30, en semaine, fermé le week-end et les jours fériés.

Trading sur marge en devises

Pas de bourse centrale, fonctionnement 24h/24 du lundi au vendredi. Quatre principales sessions :

Session Sydney (ouverture à 5-6h, heure taïwanaise) → Session Tokyo (7-8h) → Session Londres (15-16h) → Session New York (20-21h)

Les périodes de chevauchement entre ces sessions assurent une activité continue. La plus liquide est celle entre Londres et New York (20h-0h, heure taïwanaise), avec les spreads les plus faibles.

En résumé

L’achat et la vente de dollars et autres devises pour profiter de la différence de change n’ont pas de méthode universelle, cela dépend de chacun. Les investisseurs conservateurs privilégient les dépôts bancaires, pour une stabilité. Les investisseurs avancés peuvent opter pour des fonds en devises pour une double rentabilité. Les traders professionnels utilisent le trading sur marge et l’effet de levier pour amplifier leurs gains.

Quelle que soit la méthode choisie, il est crucial d’adapter sa stratégie à son profil de risque, à la taille de son capital et à ses habitudes de trading, en utilisant les techniques évoquées dans cet article. Avec une étude sérieuse du marché des devises, il est possible de trouver des opportunités de profit. Il est conseillé de commencer par un compte démo pour pratiquer, puis d’investir en réel une fois familiarisé, afin de réduire considérablement les risques.