Comment les banques "créent" réellement de l'argent (Et pourquoi Crypto le fait différemment)

Vous vous êtes déjà demandé comment 50 000 $ sur votre compte se transforme comme par magie en 234 000 $ en circulation dans l'économie ? C'est la banque à réserve fractionnaire — et c'est beaucoup plus étrange que ça en a l'air.

L'astuce de base

Lorsque vous déposez de l'argent dans une banque, vous ne le possédez techniquement plus. La banque le possède. En retour, elle vous promet que vous pouvez le retirer à tout moment ( avec quelques réserves ). Mais voici le hic : les banques ne sont tenues de conserver que 3 à 10 % de vos dépôts en tant qu'argent liquide dans le coffre. Le reste ? Elles le prêtent.

Utilisons des chiffres réels. Disons que vous déposez 50 000 $ :

• Banque 1 garde 5 000 $, prête 45 000 $ à quelqu'un d'autre
• Cette personne dépose 45 000 $ à Bank 2, qui garde 4 500 $ et prête 40 500 $
• Cela va à Banque 3, gardant 4 050 $ et prêtant 36 450 $
• Répétez ce motif plusieurs fois…
• Total d'argent dans le système ? $234,280 provenant d'un dépôt initial

C'est l'“effet multiplicateur”. Les banques ne fabriquent pas littéralement de l'argent—elles créent des obligations de dette qui fonctionnent comme de l'argent.

Le côté obscur : Les ruées bancaires

Le système fonctionne parfaitement… jusqu'à ce qu'il ne le fasse plus. Que se passe-t-il si tout le monde essaie de retirer son argent en même temps ? Cela s'appelle une “ruée sur la banque”, et c'est un cauchemar.

Pourquoi ? Parce que la banque n'a que 10 % de votre argent disponible. Si 15 % des déposants se présentent pour réclamer de l'argent liquide, la banque s'effondre. La Grande Dépression a vu exactement cela se produire à travers l'Amérique : panique de masse, économies détruites, catastrophe économique.

Aujourd'hui, des systèmes comme l'assurance FDIC protègent les dépôts, et la confiance psychologique empêche les gens de se précipiter vers les banques. Mais le risque sous-jacent demeure.

Qui en bénéficie ?

• Banques : Générer d'énormes profits en gagnant des intérêts sur les prêts (actifs) tout en payant des intérêts minimes sur les dépôts (passifs)
• Gouvernements : Aiment ce système car il stimule les dépenses et la croissance économique
• Déposants : Recevez une misère - peut-être 0,5 % d'intérêt annuel pendant que la banque gagne 5 % ou plus sur votre argent prêté.

De nombreux économistes soutiennent que le système est fondamentalement instable : notre économie entière repose sur la dette et le crédit plutôt que sur une valeur tangible réelle.

L'approche différente de Bitcoin

La crypto-monnaie change complètement la donne. Le Bitcoin fonctionne sur un réseau décentralisé sans banque centrale contrôlant l'offre monétaire. Principales différences :

• Approvisionnement fixe : Il n'existera jamais que 21 millions de BTC (pas de manigances de réserve fractionnaire)
• Transparent : Chaque transaction enregistrée sur la blockchain publique, protégée par la cryptographie
• Pas de réserve fractionnaire : Vous possédez vos pièces directement, pas de banque intermédiaire
• Système sans confiance : Ne repose pas sur la foi en une banque ou un gouvernement—les mathématiques le soutiennent.

Ainsi, tandis que la banque traditionnelle crée de l'argent par le biais de l'effet de levier et de la dette, le Bitcoin crée une alternative à offre fixe. L'un est flexible (bon pour la stimulation économique, mauvais pour la stabilité). L'autre est rigide (bon pour stocker de la valeur, mauvais pour une économie dynamique).

Aucun des deux n'est objectivement “meilleur”—ils sont simplement des paris fondamentalement différents sur la façon dont l'argent devrait fonctionner.