Después de un martes lleno de turbulencias que sacudió los mercados financieros de EE. UU., el miércoles trae una sensación temporal de calma mientras los inversores se preparan para el anuncio más reciente de la Reserva Federal. A continuación se muestra un análisis de lo que ha sucedido hasta ahora y qué se avecina:
Mercado de EE. UU.: ¿Está en proceso de recuperación?
La caída del martes ha afectado gravemente al Tesoro de los Estados Unidos, con acciones en picada y el Nasdaq 100 registrando la mayor caída en semanas. Las grandes empresas tecnológicas fueron las más afectadas por la venta masiva, con nuevas preocupaciones sobre la inflación y la sorprendente recuperación económica trastornando las expectativas de los operadores sobre la Reserva Federal recortando las tasas de interés temprano en 2024.
El contrato de futuros mostró una leve recuperación el miércoles, mientras que los rendimientos de los bonos del tesoro se mantuvieron estables y el dólar estadounidense subió por segundo día consecutivo. Estos modestos aumentos reflejan un mercado que se está tomando un respiro pero sigue lidiando con la postura halcón de la Reserva Federal.
La salida de la esperanza de recortar las tasas de interés se produjo después de que los nuevos datos económicos subrayaran la persistente presión inflacionaria. El índice de precios de los servicios ISM se disparó a un sorprendente 64,4% en diciembre, un fuerte aumento desde el 58,2% registrado en noviembre, marcando el nivel más alto en casi un año. Mientras tanto, el sólido aumento del empleo en noviembre subraya aún más la capacidad de recuperación de la economía.
Volatilidad del mercado de bonos:
El mercado de bonos tampoco se escapa. La rentabilidad de los bonos a 10 años del Tesoro subió bruscamente al 4,699%, el nivel más alto desde abril, cuando los operadores redujeron la posibilidad de recortar las tasas de interés en enero a solo 4,8%, frente al 8,6% anterior.
Mercado global: Los caminos de la fragmentación
El optimismo de Europa brilla a través
El Atlántico, el mercado europeo ha pintado un cuadro más brillante. El Stoxx 600 subió el segundo día, impulsado por el optimismo para un fuerte 2025. Los estrategas de Deutsche Bank destacan sorpresas económicas en mejora, tensiones políticas suavizadas y medidas de estímulo potenciales de China como impulsores clave de esta confianza.
China lucha con la presión externa
Mientras tanto, Asia cuenta una historia contrastante. Las acciones chinas cayeron, con el índice de referencia alcanzando su nivel más bajo desde septiembre. La preocupación reciente sobre los aranceles de EE. UU. y la inestabilidad económica interna han pesado en la psicología de los inversores. Los factores externos como la tensión política local y la débil demanda global siguen siendo críticos para las perspectivas económicas de China.
Mercancías y criptomonedas
En productos básicos, los precios del petróleo han extendido su aumento por segundo día consecutivo, impulsados por una disminución significativa en las reservas de crudo de Estados Unidos. Sin embargo, Bitcoin ha tenido dificultades para encontrar su lugar, aún por debajo de los dólares después de una fuerte caída el martes.
Acta de la reunión de la Fed: El evento principal de la semana
A las 2:00 p.m. hora del este de Estados Unidos el miércoles, la Reserva Federal publicará las actas de su reunión más reciente, en la que redujo las tasas de interés en un 0,25% pero presentó una "tabla de puntos" bastante halcón. La tabla de puntos - que refleja las previsiones de los funcionarios de la Fed sobre las tasas de interés - muestra claramente que el banco central no está listo para flexibilizar la política en el futuro cercano.
Con la inflación aún alta y el mercado laboral mostrando signos de recuperación, el mercado se está preparando para las próximas señales sobre la estrategia de la Reserva Federal. Las actas serán analizadas en busca de pistas sobre el momento de los futuros cambios en las tasas de interés y la evaluación de la Fed sobre la situación económica actual.
Mirando hacia adelante: datos y eventos clave
El resto de la semana tendrá muchos eventos importantes y publicaciones de datos:
Área del euro: Los datos de PPI y las ventas minoristas proporcionarán información detallada sobre la presión inflacionaria y el comportamiento del consumidor en Europa. China: Los índices de CPI y PPI reflejarán la situación económica del país frente a los desafíos externos. EE. UU.: El informe de empleo del viernes será el evento más importante de la semana, ofreciendo una nueva visión sobre la fortaleza del mercado laboral.
Además, se espera que los funcionarios de la Fed, incluidos Christopher Waller y Patrick Harker, pronuncien discursos que podrían proporcionar una mayor comprensión de las políticas.
Un momento de silencio triste: Recordando a Jimmy Carter
Esta semana también marca el funeral estatal del ex presidente Jimmy Carter, declarado un día festivo federal. Mientras todo el país se detiene para honrar su legado, el mercado observará este evento en reflexión.
El Camino Adelante
Cuando los mercados globales navegan en un entorno moldeado por el miedo a la inflación, tensiones políticas y expectativas de cambios en las políticas monetarias, una cosa está clara: la volatilidad continuará. Los inversores estarán atentos a las actas de la reunión de la Reserva Federal en busca de orientación y claridad, sabiendo que cualquier dato o declaración podría alterar el equilibrio.
Tanto para los operadores como para los analistas, esta semana es un capítulo importante en la historia económica de 2024. ¿Se mantendrá la postura rígida de la Reserva Federal o los cambios en el impulso la obligarán a realizar ajustes?
El contenido es solo de referencia, no una solicitud u oferta. No se proporciona asesoramiento fiscal, legal ni de inversión. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más información sobre los riesgos.
El mercado se está preparando para el resumen de la reunión de la Reserva Federal: Panorama global de tendencias y expectativas.
Después de un martes lleno de turbulencias que sacudió los mercados financieros de EE. UU., el miércoles trae una sensación temporal de calma mientras los inversores se preparan para el anuncio más reciente de la Reserva Federal. A continuación se muestra un análisis de lo que ha sucedido hasta ahora y qué se avecina: Mercado de EE. UU.: ¿Está en proceso de recuperación? La caída del martes ha afectado gravemente al Tesoro de los Estados Unidos, con acciones en picada y el Nasdaq 100 registrando la mayor caída en semanas. Las grandes empresas tecnológicas fueron las más afectadas por la venta masiva, con nuevas preocupaciones sobre la inflación y la sorprendente recuperación económica trastornando las expectativas de los operadores sobre la Reserva Federal recortando las tasas de interés temprano en 2024. El contrato de futuros mostró una leve recuperación el miércoles, mientras que los rendimientos de los bonos del tesoro se mantuvieron estables y el dólar estadounidense subió por segundo día consecutivo. Estos modestos aumentos reflejan un mercado que se está tomando un respiro pero sigue lidiando con la postura halcón de la Reserva Federal. La salida de la esperanza de recortar las tasas de interés se produjo después de que los nuevos datos económicos subrayaran la persistente presión inflacionaria. El índice de precios de los servicios ISM se disparó a un sorprendente 64,4% en diciembre, un fuerte aumento desde el 58,2% registrado en noviembre, marcando el nivel más alto en casi un año. Mientras tanto, el sólido aumento del empleo en noviembre subraya aún más la capacidad de recuperación de la economía. Volatilidad del mercado de bonos: El mercado de bonos tampoco se escapa. La rentabilidad de los bonos a 10 años del Tesoro subió bruscamente al 4,699%, el nivel más alto desde abril, cuando los operadores redujeron la posibilidad de recortar las tasas de interés en enero a solo 4,8%, frente al 8,6% anterior. Mercado global: Los caminos de la fragmentación El optimismo de Europa brilla a través El Atlántico, el mercado europeo ha pintado un cuadro más brillante. El Stoxx 600 subió el segundo día, impulsado por el optimismo para un fuerte 2025. Los estrategas de Deutsche Bank destacan sorpresas económicas en mejora, tensiones políticas suavizadas y medidas de estímulo potenciales de China como impulsores clave de esta confianza. China lucha con la presión externa Mientras tanto, Asia cuenta una historia contrastante. Las acciones chinas cayeron, con el índice de referencia alcanzando su nivel más bajo desde septiembre. La preocupación reciente sobre los aranceles de EE. UU. y la inestabilidad económica interna han pesado en la psicología de los inversores. Los factores externos como la tensión política local y la débil demanda global siguen siendo críticos para las perspectivas económicas de China. Mercancías y criptomonedas En productos básicos, los precios del petróleo han extendido su aumento por segundo día consecutivo, impulsados por una disminución significativa en las reservas de crudo de Estados Unidos. Sin embargo, Bitcoin ha tenido dificultades para encontrar su lugar, aún por debajo de los dólares después de una fuerte caída el martes. Acta de la reunión de la Fed: El evento principal de la semana A las 2:00 p.m. hora del este de Estados Unidos el miércoles, la Reserva Federal publicará las actas de su reunión más reciente, en la que redujo las tasas de interés en un 0,25% pero presentó una "tabla de puntos" bastante halcón. La tabla de puntos - que refleja las previsiones de los funcionarios de la Fed sobre las tasas de interés - muestra claramente que el banco central no está listo para flexibilizar la política en el futuro cercano. Con la inflación aún alta y el mercado laboral mostrando signos de recuperación, el mercado se está preparando para las próximas señales sobre la estrategia de la Reserva Federal. Las actas serán analizadas en busca de pistas sobre el momento de los futuros cambios en las tasas de interés y la evaluación de la Fed sobre la situación económica actual. Mirando hacia adelante: datos y eventos clave El resto de la semana tendrá muchos eventos importantes y publicaciones de datos: Área del euro: Los datos de PPI y las ventas minoristas proporcionarán información detallada sobre la presión inflacionaria y el comportamiento del consumidor en Europa. China: Los índices de CPI y PPI reflejarán la situación económica del país frente a los desafíos externos. EE. UU.: El informe de empleo del viernes será el evento más importante de la semana, ofreciendo una nueva visión sobre la fortaleza del mercado laboral. Además, se espera que los funcionarios de la Fed, incluidos Christopher Waller y Patrick Harker, pronuncien discursos que podrían proporcionar una mayor comprensión de las políticas. Un momento de silencio triste: Recordando a Jimmy Carter Esta semana también marca el funeral estatal del ex presidente Jimmy Carter, declarado un día festivo federal. Mientras todo el país se detiene para honrar su legado, el mercado observará este evento en reflexión. El Camino Adelante Cuando los mercados globales navegan en un entorno moldeado por el miedo a la inflación, tensiones políticas y expectativas de cambios en las políticas monetarias, una cosa está clara: la volatilidad continuará. Los inversores estarán atentos a las actas de la reunión de la Reserva Federal en busca de orientación y claridad, sabiendo que cualquier dato o declaración podría alterar el equilibrio. Tanto para los operadores como para los analistas, esta semana es un capítulo importante en la historia económica de 2024. ¿Se mantendrá la postura rígida de la Reserva Federal o los cambios en el impulso la obligarán a realizar ajustes?