¿Qué hay detrás de la apuesta de cartera de 6-94 mil millones de dólares de Leon Cooperman? Dentro de sus 5 posiciones más grandes

Incluso en la jubilación, el inversor multimillonario Leon Cooperman sigue participando activamente en la gestión de su cartera, un testimonio de cómo la acumulación de riqueza seria requiere una supervisión continua y una reallocación. Para aquellos que siguen los movimientos de los inversores institucionales, sus recientes participaciones ofrecen una imagen interesante de hacia dónde fluye el capital sofisticado.

Según presentaciones públicas y agregadores de datos que rastrean las posiciones de mega-inversores, la estrategia de inversión de Cooperman actualmente se centra en cinco posiciones principales que revelan algunas tendencias de mercado intrigantes.

El especialista en hipotecas: Mr. Cooper Group

Una de las apuestas significativas de Cooperman es Mr. Cooper Group, una empresa que data de 1889 y que ha desarrollado experiencia en préstamos residenciales y servicios hipotecarios. La capitalización de mercado de la firma se situaba recientemente cerca de 6.600 millones de dólares. Lo que hace que esta posición sea notable es el historial de la empresa: ha entregado rendimientos anuales promedio del 14,8% en los últimos 15 años, un rendimiento sólido incluso frente a los índices de referencia del mercado.

La longevidad de este negocio y su rendimiento constante sugieren que Cooperman ve un valor estable en los servicios hipotecarios a pesar de las presiones cíclicas del mercado.

La favorita de la infraestructura: Vertiv Holdings

Vertiv Holdings representa una apuesta de crecimiento más agresiva dentro de la cartera. Especializada en infraestructura digital crítica—incluyendo sistemas de gestión de energía y enfriamiento térmico esenciales para centros de datos—Vertiv tiene un valor de mercado de alrededor de $51 mil millones. La trayectoria de crecimiento ha sido notable: las ganancias anuales promediaron un 64% en los últimos cinco años. Esto refleja una demanda explosiva de infraestructura para centros de datos, impulsada por la expansión de la IA y la proliferación de la computación en la nube.

La inclusión de Cooperman de Vertiv indica confianza en los impulsores estructurales del crecimiento detrás del desarrollo de infraestructura digital.

Infraestructura energética: Energy Transfer LP

Energy Transfer LP, valorada en aproximadamente $69 mil millones, opera una de las redes de oleoductos más grandes de Norteamérica para petróleo crudo, gas natural y líquidos. La compañía ha entregado consistentemente un rendimiento anualizado del 10% durante 15 años. Más allá del rendimiento histórico, Energy Transfer ha estado invirtiendo agresivamente en oportunidades de expansión. La acción ganó un impulso significativo en 2024, y los analistas sugieren que el potencial alcista sigue siendo para las empresas de infraestructura posicionadas para beneficiarse de la demanda de la transición energética.

Híbrido de capital privado y seguros: Apollo Group Management

Apollo Group Management representa quizás la posición más sofisticada en la cartera de Cooperman. Esta entidad de $94 mil millones combina negocios de capital privado y seguros, creando un modelo híbrido que ha generado aproximadamente un 23% de rendimiento anualizado en la última década. La combinación de gestión de activos alternativos y flotación de seguros crea múltiples vectores de crecimiento, que claramente resuenan con el enfoque analítico de Cooperman para la construcción de cartera.

Soluciones de movilidad y almacenamiento: WillScot Holdings

Cerrando las cinco principales está WillScot Holdings, una empresa de 6.700 millones de dólares que ofrece soluciones modulares de espacio de trabajo y almacenamiento portátil. Con ganancias promedio anuales del 14% en diez años, WillScot ofrece exposición a la creciente demanda de infraestructura comercial flexible. Los métricas de valoración de la empresa parecen atractivas en comparación con su historia—cotiza a un ratio precio-beneficio futuro de 21,5 frente a su promedio de cinco años de 25,8, lo que sugiere margen para expansión.

Lo que revelan estas participaciones

Estas cinco posiciones revelan a un inversor sofisticado que equilibra exposición al crecimiento (Vertiv), rendimiento y estabilidad (Energy Transfer, Mr. Cooper), inversiones alternativas (Apollo), y oportunidades de valor selectivas (WillScot). Cada empresa aporta ventajas competitivas distintas y catalizadores de crecimiento que vale la pena monitorear para cualquier inversor que construya una cartera diversificada.