Orden Trailing Stop en Trading: Concepto Básico y 6 Estrategias de Aplicación Práctica

Desafíos del Trader: ¿Cuándo Tomar Ganancias y Cuándo Cortar Pérdidas?

Decidir cerrar una posición es uno de los aspectos más difíciles que enfrentan los traders. Puedes encontrarte en una situación donde tu posición está en ganancias pero te preocupa que el mercado pueda revertir. Por otro lado, cuando la posición está en pérdida, debes decidir si cortar la pérdida de inmediato o esperar a que se recupere. Ambos casos conducen a que las emociones sustituyan a la disciplina, lo que puede perjudicar los resultados de la operación.

Para resolver este problema, muchas plataformas de trading modernas han desarrollado herramientas de gestión de riesgos automáticas, entre ellas órdenes trailing stop, que son una de las soluciones más efectivas. Esta herramienta ayuda a los traders a reducir decisiones emocionales y a optimizar su estrategia de gestión de capital.

¿Qué es una Orden Trailing Stop?

La orden trailing stop es un tipo de orden de stop dinámico que permite que el nivel de stop-loss o toma de ganancias cambie automáticamente en función del movimiento del precio del mercado, sin que el trader tenga que modificarla manualmente. En lugar de establecer un nivel de precio fijo, se configura una distancia fija ( en pips o porcentaje ) respecto al precio más alto (o más bajo) alcanzado actualmente.

Mecanismo de funcionamiento:

• Para una posición de compra (Long): la orden trailing stop se ajusta hacia arriba cuando el precio sube, pero nunca hacia abajo.
• Cuando el precio cae por debajo del nivel establecido, la orden se ejecuta y la posición se cierra automáticamente.
• La principal ventaja es que permite seguir la tendencia alcista sin intervención manual.

Por ejemplo, si colocas un trailing stop del 10% para una posición Long, la orden tomará ganancias si el precio cae un 10% desde el máximo alcanzado desde que entraste en la operación.

Cómo Funciona una Orden Trailing Stop: Situaciones Reales

Caso 1: Uso de Pips Fijos

Supón que USDJPY cotiza a 107.852 y prevés que el precio subirá. Compras en ese nivel y configuras un trailing stop de 10 pips, por lo que el stop inicial estará en 107.842.

Al día siguiente, el precio sube 50 pips hasta 107.902. La orden trailing stop se ajusta automáticamente a 107.892. Dos días después, el precio cae a 107.900 pero la orden permanece en 107.892 ( sin moverse hacia abajo).

Luego, el precio alcanza un nuevo máximo en 107.922, y la orden trailing stop sube a 107.912. Cuando el mercado cae y toca 107.912, la orden se ejecuta y obtienes una ganancia de 60 pips.

Caso 2: Uso de Porcentaje

Entras en una posición Short en USDJPY a 126.332 con un trailing stop del 10%. Después de entrar, el precio sube directamente hasta 139.219 ( más del 10%), activando el stop. En este caso, la orden trailing stop funciona exactamente igual que una orden stop loss normal, ambas en un 10%.

Cómo Configurar una Orden Trailing Stop en la Plataforma de Trading

La mayoría de plataformas modernas permiten configurar un trailing stop directamente al abrir la orden. El proceso suele ser muy sencillo:

1. Ingresa la cantidad de pips o porcentaje que deseas que siga el trailing.
2. Selecciona la opción “Trailing Stop”.
3. La orden se actualizará automáticamente con el movimiento del precio.

La ventaja de configurarlo al abrir la operación es la automatización: no necesitas monitorear el mercado minuto a minuto para ajustar el nivel de stop-loss. Si aún no decides qué nivel de trailing es el más adecuado, también puedes agregar esta orden después de abrir la posición.

Cómo Determinar el Nivel Adecuado de Trailing Stop

El mayor desafío al usar trailing stop es establecerlo en un nivel razonable. Si es demasiado ajustado, la orden puede ejecutarse por las fluctuaciones normales del mercado, resultando en pérdidas prematuras. Si es demasiado amplio, corres el riesgo de sufrir pérdidas mayores o perder ganancias innecesariamente.

Regla general:

• Mercado con alta volatilidad → colocar trailing stop más amplio.
• Mercado con baja volatilidad → colocar trailing stop cercano al precio actual.
• No existe una fórmula absoluta para todos los mercados; debes analizar cada activo individualmente.

Ventajas y Desventajas de la Orden Trailing Stop

Ventajas:

▶ Maximiza las ganancias: sin límite en la toma de beneficios, permite seguir la tendencia alcista mientras el mercado sea favorable. Esto resuelve el problema de cerrar demasiado pronto con órdenes limitadas fijas.

▶ Automatización y ahorro de tiempo: no necesitas actualizar o ajustar constantemente la orden, todo se realiza automáticamente.

Desventajas:

▶ Dificultad para ejecutar la orden: cuando el precio se mueve rápidamente o el activo tiene baja liquidez, puede ser difícil que la orden se ejecute exactamente en el nivel deseado.

▶ Riesgo en activos muy volátiles: el trailing stop puede no ser efectivo en mercados con movimientos extremos e inesperados.

▶ Menor análisis activo: depender de órdenes automáticas puede hacer que pierdas oportunidades de análisis profundo y de tomar decisiones informadas sobre entradas y salidas.

6 Estrategias de Trading con Orden Trailing Stop

Estrategia 1: Trailing Según Nivel de Riesgo Aceptable

Define el nivel de pérdida que estás dispuesto a soportar (g, y luego configura el trailing stop en 1R, 2R o nR, dependiendo de la volatilidad del mercado. En mercados muy volátiles, elige 2R o más para evitar cierres prematuros. En mercados con baja volatilidad, usa 1R para proteger al máximo las ganancias.

) Estrategia 2: Uso de Parabolic SAR

El Parabolic SAR es un indicador técnico que identifica cuándo el momentum se agota. Cuando la vela se acerca al punto SAR, es una señal de posible reversión. Coloca el trailing stop en el nivel del SAR más cercano para asegurar ganancias antes de que ocurra un cambio de tendencia.

Estrategia 3: Trailing Según X Velas Anteriores

Utiliza el precio máximo/mínimo de X velas anteriores. Por ejemplo: si tienes una posición Short, coloca el trailing stop en el máximo de las últimas 3 velas; si es Long, en el mínimo de esas velas. Puedes ajustar la cantidad de velas según el período de tu estrategia ###corto/largo plazo(.

) Estrategia 4: Trailing en Soportes y Resistencias

Este método es simple pero efectivo. Solo coloca el trailing stop en niveles clave de soporte/resistencia previamente identificados. Si no estás seguro del máximo/mínimo exacto, estos niveles son una opción segura.

Estrategia 5: Bar Plus - Añadir ATR

Similar a la estrategia de X velas, pero el nivel del trailing stop será el máximo/mínimo de la vela actual más un porcentaje del índice Average True Range ###ATR(. Por ejemplo: si el ATR es de 60 pips, añade un 50% de ese valor )30 pips( al precio anterior.

) Estrategia 6: Trailing Stop según Media Móvil

Coloca el trailing stop para que se deslice junto a la media móvil. La SMA20 o EMA20 son opciones populares, pero puedes ajustar el período según tu estrategia de corto o largo plazo.

Preguntas Frecuentes

¿Cuándo es recomendable usar una orden trailing stop?

Es efectiva cuando el mercado está en una tendencia clara. Ayuda a proteger las ganancias actuales y a seguir ganando si la tendencia continúa. Evita usarla en mercados laterales ###de rango(.

¿Es seguro usar trailing stop?

Sí, es muy seguro y efectivo cuando el mercado tiene una tendencia fuerte. Protege las ganancias y corta las pérdidas oportunamente si el precio invierte su dirección.

Conclusión

La orden trailing stop es una herramienta poderosa para maximizar beneficios y gestionar riesgos de manera eficiente. Si no tienes tiempo para monitorear constantemente las cotizaciones, es una excelente solución para automatizar tu estrategia de cierre de operaciones y mantener un alto nivel de rentabilidad.

Elegir el nivel adecuado de trailing stop depende de tu estilo de trading )corto/largo plazo( y de la volatilidad de cada activo. Esperamos que las estrategias y guías presentadas te ayuden a usar más eficazmente las órdenes trailing stop en tus futuras operaciones.