Conoce el índice DXY: importancia y aplicaciones en el comercio de divisas

En el mercado Forex, DXY no es un concepto desconocido para los traders profesionales. Sin embargo, para aprovechar al máximo esta herramienta en el análisis técnico, necesitas entender claramente qué es DXY, su estructura y la relación compleja con otros pares de divisas.

¿Qué es DXY? Definición y Estructura Básica

Índice de fuerza del dólar (USD Index, USDX, o DXY) es una medida que refleja el valor del dólar estadounidense frente a un grupo de las principales monedas de países socios comerciales de Estados Unidos.

Cuando este índice aumenta, significa que el dólar estadounidense está fortaleciendo su poder en comparación con las demás monedas. Por el contrario, cuando DXY disminuye, el valor relativo del dólar se está debilitando en el mercado internacional.

Este índice es establecido, gestionado y publicado por ICE (Intercontinental Exchange, Inc.) bajo el nombre de “US Dollar Index”.

Composición de la Cesta de Monedas DXY

El índice DXY se calcula a partir del valor ponderado del dólar estadounidense frente a seis monedas principales:

• EUR (Euro): 57,6%
• JPY (Yen Japonés): 13,6%
• GBP (Libra Esterlina): 11,9%
• CAD (Dólar Canadiense): 9,1%
• SEK (Corona Sueca): 4,2%
• CHF (Franco Suizo): 3,6%

Es fácil notar que el euro domina con casi un 58%, reflejando la importancia de las economías de la Eurozona en el comercio global.

Historia y Hitos

DXY fue introducido por primera vez en 1973, con un valor base establecido en 100. Esta decisión se tomó tras la eliminación oficial del patrón oro por parte del presidente Nixon, permitiendo que el dólar se valorara libremente en el mercado de divisas.

Antes de 1973, según el Acuerdo de Bretton Woods (1944), el dólar estaba fijado en relación a la cantidad de oro por onza.

Hitos importantes en la historia de DXY:

• Máximo histórico: 164,7200 en febrero de 1985
• Mínimo histórico: 70,698 en marzo de 2008

¿Por qué DXY es importante para los traders de Forex?

$35 La relación entre DXY y los pares de divisas

Un cambio en el índice USD Index afecta directamente el movimiento de los pares de divisas. Esta correlación puede ser en la misma dirección o en dirección opuesta, dependiendo del par considerado.

EUR/USD - Correlación inversa: Cuando DXY sube ###USD fuerte(, los inversores compran más USD y venden EUR. Como resultado, el tipo de cambio EUR/USD baja. Es una correlación inversa total: cuando el índice del dólar sube, el par EUR/USD baja y viceversa.

USD/JPY - Correlación en la misma dirección: Por otro lado, cuando el USD se fortalece y DXY aumenta, el tipo de cambio USD/JPY también tiende a subir. Los inversores compran más USD y venden JPY, haciendo que este par se mueva en la misma dirección que el índice.

Oro )XAU/USD( - Correlación inversa: DXY y el precio del oro suelen moverse en direcciones opuestas. Cuando el USD se debilita y DXY cae, los inversores tienden a vender USD para comprar oro, haciendo que el precio XAU/USD suba.

) Beneficios de seguir DXY

Herramienta de predicción de tendencias: DXY funciona como un indicador confiable para predecir la tendencia futura de los pares de divisas. Cuando DXY entra en una tendencia alcista sólida, la posición de compra del USD se vuelve más segura y potencialmente más rentable.

Análisis del mercado de commodities: Además del Forex, analistas y traders usan DXY para determinar la tendencia en mercados de materias primas relacionadas con el USD, como oro, plata, petróleo y otros recursos básicos.

Cómo calcular el índice USD Index

Aunque la fórmula de DXY parece compleja, no necesitas preocuparte por ella al operar. En la mayoría de plataformas de trading Forex, puedes buscar fácilmente el índice con los símbolos: DX, DXY o USDX.

Fórmula oficial: USDX = 50,14348112 × EURUSD^-0,576 × USDJPY^0,136 × GBPUSD^-0,19 × USDCAD^0,091 × USDSEK^0,042 × USDCHF^0,036

Cuando el USD es la moneda de cotización, se multiplican los valores de cada moneda por su peso positivo. Cuando el USD es la moneda base, se usan los pesos negativos. Solo EUR y GBP son monedas de cotización; las demás son monedas base.

Cómo leer y entender DXY

Para entender mejor, veamos un ejemplo concreto:

Si el 20/9/2022, el índice DXY cierra en 105, y el 21/9/2022 sube a 108, esto significa que el dólar estadounidense se ha fortalecido aproximadamente un 2,85% respecto a la cesta de monedas principales en comparación con ayer.

Si DXY baja a 103 en lugar de subir, el valor del dólar disminuirá aproximadamente un 0,97% respecto a la cesta de monedas. Estos cambios ocurren en tiempo real en el mercado.

Conceptos relacionados que debes conocer

Cesta de monedas ###Currency Basket(: Es un grupo de diferentes monedas, cada una con un peso distinto. Actualmente, el EUR tiene la mayor ponderación en la cesta de DXY, alcanzando casi un 58%.

Índice del dólar ponderado por comercio )Broad Index(: La Reserva Federal )FED( creó este índice en 1998 para medir el valor del dólar frente a otras monedas. La diferencia principal es que este índice incluye las monedas de 26 países y regiones, con pesos ajustados anualmente, en lugar de solo 6 monedas como DXY.

Nota sobre USDX )Criptomoneda(: No confundas el índice USDX con la moneda digital USDX. USDX es una criptomoneda desarrollada por Lighthouse en la plataforma Blockchain. Aunque los símbolos son similares, son conceptos completamente diferentes.

Aplicaciones prácticas en el trading

Para tener éxito en Forex, los traders deben seguir de cerca las variaciones del índice USD Index. No es solo un número en la pantalla, sino una señal poderosa que ayuda a predecir la próxima tendencia del mercado.

Los pares de divisas más analizados en relación con DXY incluyen EUR/USD, USD/JPY, GBP/USD y AUD/USD. Entender la relación entre este índice y los pares de divisas te permite optimizar tu estrategia de trading y aumentar tus posibilidades de éxito.

Comprender qué es DXY y cómo usarlo te ayudará a analizar el mercado de manera profesional, tomando decisiones de trading más precisas en el futuro.