Imagina una escena navegando en el mar.

Puedes tener un barco de alto rendimiento: ese es tu sistema de trading. Tienes en mano cartas náuticas precisas y un GPS: estas son tus herramientas de análisis técnico. También recibes alertas meteorológicas en tiempo real: la información fundamental llega constantemente. Pero aun así, una tormenta repentina en el mar puede dejarte desorientado. Esta es la realidad del mercado: la incertidumbre en el trading es el propio mar.

El precio fluctúa en cada momento, y en realidad es el resultado instantáneo de un juego colectivo de todos los participantes del mercado, incluidos tú, yo, los inversores institucionales, el comercio algorítmico e incluso eventos imprevistos, basándose en la información limitada que cada uno posee, diferentes expectativas y emociones complejas y cambiantes. ¿Subirá o bajará en el siguiente segundo? No se puede determinar en absoluto.

Entonces surge la pregunta: ¿en este mercado lleno de incertidumbres, en qué se debe confiar para ganar dinero? La respuesta es: encontrar aquellas cosas que puedas certificar y controlar.

¿Qué se puede controlar? Por ejemplo:

Mañana saldré, la previsión del tiempo no siempre es precisa, pero llevar un paraguas nunca está de más. Por muy bien que sepas conducir, no puedes evitar a los tontos que aparecen de repente en la carretera, así que además del seguro obligatorio, también debes tener un buen seguro comercial. Durante la entrevista, no puedes adivinar el temperamento del entrevistador, pero si te preparas bien y tienes un plan para responder a varias preguntas, el resultado no será tan malo.

Todo tiene éxito si se planifica, de lo contrario, fracasará. Lo mismo ocurre con el trading. Todos saben que el riesgo en el trading es alto, y el riesgo al apalancarse es aún mayor. Pero lo irónico es que lo único que realmente se puede controlar en el trading es el riesgo en sí y el monto de la pérdida. ¿Las ganancias? Estas provienen naturalmente de asumir riesgos, y, en cambio, son muy difíciles de controlar de forma activa.

Por lo tanto, el núcleo del comercio se reduce a dos cosas: una es cómo sopesar el riesgo, y la otra es cómo gestionar las pérdidas.

Hablando de la reversión a la baja, entrar en largo en la primera ruptura de la línea de tendencia y hacerlo solo después de que el precio haya rebotado en la segunda caída tienen niveles de riesgo que no están en la misma categoría. La tasa de ganancia y la relación riesgo-recompensa de la segunda opción superarán con creces a la primera.