La política monetaria de la Reserva Federal afecta el sentimiento del mercado cripto

Las decisiones de la Reserva Federal en materia de política monetaria influyen decisivamente en el sentimiento del mercado de criptomonedas y en las condiciones de liquidez. Cuando la Fed sube los tipos de interés, la presión bajista sobre los precios cripto se incrementa, como se vio en 2025, cuando el endurecimiento de la política provocó una caída del 15 % en la capitalización de mercado de los principales activos digitales.

En cambio, los recortes de tipos y las medidas de expansión cuantitativa suelen generar un sentimiento alcista al mejorar la liquidez y fomentar la búsqueda de rentabilidad entre los inversores. La correlación entre política monetaria y valoraciones cripto se ha fortalecido notablemente: la correlación a 60 días de Bitcoin con el S&P 500 llegó a 0,72 en 2025, reflejando la adopción institucional de activos digitales como instrumentos financieros.

La reciente finalización del endurecimiento cuantitativo por parte de la Fed supuso un giro relevante en la política, culminando el proceso de reducción de balance iniciado en 2022. Esta transición puede favorecer a los activos de riesgo, incluidas las criptomonedas, al aumentar la liquidez disponible en los mercados financieros.

El sentimiento del mercado sigue dependiendo en gran medida de las expectativas sobre los tipos de interés, con los índices de miedo y codicia fluctuando según los mensajes de la Fed. Los inversores institucionales utilizan cada vez más las probabilidades de recorte de tipos para ajustar la composición de sus carteras, mostrando la estrecha relación entre la política macroeconómica, las valoraciones de criptomonedas y la dinámica global de los mercados.

Los datos de inflación condicionan el comportamiento de los inversores en criptoactivos

La publicación de datos de inflación actúa como catalizador clave que modifica el comportamiento y la estrategia de los inversores en criptomonedas. Cuando los datos de inflación PCE resultan inferiores a lo esperado, los mercados descuentan inmediatamente posibles recortes de tipos por parte de la Reserva Federal, lo que genera importantes flujos de capital hacia activos de riesgo como Bitcoin y altcoins. Por el contrario, lecturas de inflación superiores a lo previsto llevan a los inversores a anticipar tipos altos durante más tiempo, provocando reposicionamientos defensivos y salidas de fondos de las posiciones cripto.

La correlación entre sorpresas inflacionistas y el sentimiento inversor se refleja de forma clara en los flujos de fondos. En periodos de moderación de la inflación, la capitalización del mercado de criptomonedas crece por la rotación de inversores hacia activos de mayor riesgo en busca de rentabilidad. Los datos muestran que el token 1INCH experimentó una volatilidad de precios notable ante los cambios de inflación, con fluctuaciones desde 0,2543 $ a finales de agosto de 2025 hasta valores mucho menores en noviembre, al evolucionar el entorno económico. Este movimiento refleja el reajuste inversor ante las expectativas de inflación y las señales de política de la Reserva Federal.

Los inversores institucionales monitorizan cada vez más los indicadores de inflación para decidir el momento de entrada y salida en criptomonedas. Los máximos históricos en reservas de stablecoins indican acumulación antes de posibles recortes de tipos, mientras que la caída de reservas señala posiciones defensivas ante posibles anuncios restrictivos de la Fed. Estos patrones de comportamiento evidencian cómo los datos de inflación influyen en las decisiones de asignación en todo el ecosistema cripto.

La volatilidad de los mercados financieros tradicionales se correlaciona con los precios de las criptomonedas

Volatilidad de los mercados financieros tradicionales y precios de las criptomonedas

Investigaciones recientes aportan pruebas sólidas de la correlación significativa entre los mercados cripto y los índices de volatilidad de los mercados financieros tradicionales. Los estudios realizados entre 2017 y 2025 señalan que factores de riesgo como la variación de la bolsa, la incertidumbre económica y el VIX (Índice de Volatilidad) inciden directamente en la rentabilidad de las criptomonedas. Esta relación se observa a través de la información implícita en opciones sobre el S&P 500, generando efectos de contagio medibles entre mercados.

Bitcoin registró una rentabilidad anualizada del 36,04 % entre 2017 y 2024, superando a los índices tradicionales, aunque su volatilidad permanece estrechamente ligada a las condiciones macroeconómicas. El Crypto Volatility Index (CVI) mide la volatilidad implícita a 30 días de Bitcoin y Ethereum, mostrando correlación sostenida con el Gold Volatility Index (GVZ), el Crude Oil Volatility Index (OVX) y otros indicadores de mercados tradicionales.

Ethereum ejerce la mayor influencia sobre otras volatilidades de mercado (100,35 %), seguido por otras criptomonedas principales. Este efecto de contagio de volatilidad indica que, en periodos de alta incertidumbre financiera, los precios de las criptomonedas presentan movimientos amplificados, confirmando la sensibilidad de los activos digitales ante la dinámica de los mercados tradicionales.

Preguntas frecuentes

¿Puede 1inch alcanzar los 100 $?

Sí, 1inch podría llegar a los 100 $, aunque probablemente no antes de 2030. Para ello sería necesario un crecimiento significativo del mercado y una adopción masiva del protocolo 1inch.

¿Qué es el token 1inch?

El token 1inch es el activo de utilidad y gobernanza del protocolo descentralizado 1inch. Permite a los usuarios mantenerlo, intercambiarlo y hacer staking, mejorando la liquidez y respaldando las operaciones del protocolo.

¿1inch está bloqueado en Estados Unidos?

Sí, actualmente 1inch está bloqueado para usuarios en Estados Unidos. Esta restricción comenzó en septiembre de 2023 como parte de los preparativos para una plataforma americana independiente.

¿Cuál es el futuro del token 1inch?

El futuro del token 1inch es prometedor y podría experimentar un crecimiento significativo hacia 2030. Con el avance de la adopción DeFi, el papel de 1inch en la optimización de operaciones entre DEX puede impulsar la demanda y la apreciación de su valor.