الأسهم الساخنة التي تستحق النظر: ثلاث فرص نمو في التركيز

النقاط الرئيسية

• أخيرًا، يكتسب الإنفاق على البنية التحتية زخمًا بعد سنوات من التأخير، مما يخلق فرص عمل جديدة لشركات البناء
• يواصل قطاع الذكاء الاصطناعي التوسع خارج قادته الحاليين، مع دخول العديد من اللاعبين التكنولوجيين إلى المشهد التنافسي
• حلول الدفع الرقمية تعالج الثغرات الحرجة في سوق العملات المشفرة، وتبني نماذج إيرادات مستدامة
• توقيت السوق والصبر يظلان حاسمين لتحديد الفرص غير المقيمة بشكل كافٍ

فهم فرص السوق اليوم

يتطلب العثور على خيارات استثمارية جذابة النظر إلى ما هو أبعد من الأسماء الأكثر حديثًا في السوق. بينما تسيطر الأسهم السائدة على العناوين، غالبًا ما توفر الفرص الناشئة قيمة أفضل للمستثمرين الصبورين. إليك كيف قد تبدو الأسهم الساخنة التي يجب مراقبتها عبر ثلاثة قطاعات مختلفة.

1. البناء: الاستفادة من المشاريع التي تأخرت طويلاً

شركة فلور تمثل فرصة مثيرة على تعافي البنية التحتية. واجهت المبادرات الإنشائية الكبرى تأخيرات كبيرة منذ عام 2020، نتيجة تحديات اللوجستيات المرتبطة بالجائحة تلتها ارتفاع التكاليف وعدم اليقين الاقتصادي. ومع ذلك، بدأ الزخم في التحول أخيرًا.

خصص قانون الاستثمار في البنية التحتية وفرص العمل تمويلًا كبيرًا للمشاريع الحيوية، والتنفيذ الآن يتسارع. تظهر بيانات الحكومة أنه حتى الأشهر الأخيرة، تم توزيع جزء فقط من أموال النقل المخصصة، مع بقاء المزيد غير مخصص لمبادرات محددة. هذا يمثل فترة تنفيذ تمتد لعدة سنوات.

تتخصص شركة فلور في المشاريع الضخمة — الطرق السريعة، مرافق الموانئ، المجمعات الصناعية، والبنية التحتية للطاقة بما في ذلك محطات الطاقة النووية. بلغت قيمة العقود التي فازت بها مؤخرًا 3.3 مليار دولار، مما رفع إجمالي الأعمال المتراكمة إلى حوالي 28.2 مليار دولار. مع إيرادات ربع سنوية حوالي 3.4 مليار دولار، فهذا يمثل تقريبًا 8 سنوات من العمل المحتمل الذي تم الالتزام به بالفعل.

لن يحقق قطاع البناء نموًا انفجاريًا، لكن تقييم شركة فلور الحالي قد يقلل من تقدير إمكاناتها الربحية على المدى القصير مع انتقال هذه المشاريع من مرحلة التخطيط إلى التنفيذ النشط.

2. أشباه الموصلات: تصاعد المنافسة في الذكاء الاصطناعي

شركة AMD ( تستحق الانتباه مع تصاعد المنافسة في بنية تحتية الذكاء الاصطناعي. بينما سيطر لاعب واحد على العناوين، تمتلك AMD قوى تكنولوجية حقيقية في معالجة الرسوميات تترجم بشكل فعال إلى تطبيقات الذكاء الاصطناعي.

تصنع الشركة كل من المعالجات وبطاقات الرسوميات المتخصصة — وهو مزيج يضعها في موقع جيد لمهام الحوسبة في الذكاء الاصطناعي. الآن، توفر AMD التكنولوجيا للبنى التحتية السحابية الكبرى والمؤسسات التي تسعى لتطوير قدرات الذكاء الاصطناعي. أشار قياديو الشركة إلى توقعات نمو تتجاوز 35% سنويًا خلال الثلاث إلى الخمس سنوات القادمة، مدفوعة بمسرعات الذكاء الاصطناعي المصممة خصيصًا.

على الرغم من وجود منافس قوي، فإن سوق بنية تحتية الذكاء الاصطناعي يتوسع بسرعة كافية لاستيعاب عدة فائزين. القطاع يتحول نحو مزودي تكنولوجيا متنوعين بدلاً من هيمنة مصدر واحد.

3. بنية تحتية للعملات المشفرة: حل مشكلات حقيقية

شركة سيركل إنترنت جروب تعمل في مجال أقل وضوحًا ولكنه متزايد الأهمية: تبسيط معاملات العملات المشفرة لاعتمادها على نطاق واسع. تتعامل الشركة مع قيود أساسية — الصعوبة التي يواجهها المستهلكون والأعمال عند محاولة استخدام العملات الرقمية دون تحويلها مرة أخرى إلى النقود التقليدية.

توفر سيركل تكنولوجيا معالجة المدفوعات للمؤسسات والتجار، بالإضافة إلى حلول محافظ رقمية سهلة الاستخدام. تأتي إيراداتها من الفوائد المكتسبة على الأصول الرقمية المحتفظ بها نيابة عن العملاء والمؤسسات. تركز الشركة حاليًا على العملات المستقرة USDC وEURC، التي تحافظ على قيمتها المرتبطة بعملاتها الورقية الأساسية.

شهدت USDC نموًا كبيرًا، حيث بلغ إجمالي التداول حوالي 74.3 مليار دولار وفقًا للبيانات الأخيرة. وصلت إيرادات سيركل إلى ) مليون مع نمو بنسبة 66% على أساس سنوي. على الرغم من وجود مخاطر في الأعمال المتعلقة بالعملات المشفرة، إلا أن ضعف الأسهم مؤخرًا يبدو أنه يعكس عملية دمج طبيعية بعد الطرح العام الأولي بدلاً من تدهور جوهري في الأعمال.

تقييم قرار استثمارك بقيمة 1,000 دولار

عند التفكير في مكان تخصيص 1,000 دولار، هناك عدة عوامل تستحق الانتباه. تقدم مشاريع البناء فرصة للانتعاش مع تفعيل المشاريع المتأخرة. توفر الأسهم التكنولوجية في قطاعات ناشئة مثل مسرعات الذكاء الاصطناعي تعرضًا لأسواق تتوسع بشكل حقيقي. تحل شركات بنية تحتية العملات المشفرة مشكلات حقيقية في التمويل الرقمي الذي يتطور بسرعة.

الخيط المشترك: هذه تمثل فرصًا أقل ازدحامًا مقارنة بأكثر الأسهم تداولًا حاليًا والتي تهيمن على محادثات السوق. قد يجد رأس المال الصبور الباحث عن إمكانات النمو أن مخاطر العائد أكثر جاذبية عند فحص القطاعات والشركات التي لا تزال في مراحلها المبكرة من سردها.