هل تريد إتقان تداول العملات المشفرة؟ تعلم أولاً هذه الطريقة في التحليل الفني

في عالم العملات الرقمية، مر الكثيرون بتجارب مريرة من “الاستلام عند القمة وقطع الخسارة عند القاع”. لماذا يحدث ذلك؟ في النهاية، السبب هو نقص نظام قرارات تداول علمي.

لتحقيق أرباح مستقرة في سوق العملات المشفرة، تحتاج إلى حل ثلاث قضايا أساسية:

• ما هو السعر المناسب للشراء؟
• إلى أين يمكن أن يصل سعر هذه العملة؟
• كم من الوقت يلزم للوصول إلى السعر المستهدف؟

إجابات هذه الأسئلة مخفية في طريقتين للتحليل: التحليل الفني والتحليل الأساسي. الأول يبحث عن أنماط في البيانات التاريخية، والثاني يدرس المشروع نفسه بحثًا عن القيمة. الجمع بينهما هو معيار النضج للتجار.

ما الذي يفعله التحليل الفني في الواقع؟

التحليل الفني هو دراسة تقلبات الأسعار الماضية باستخدام نماذج رياضية للتنبؤ بالاتجاهات المستقبلية. الافتراض الأساسي هو: السوق لا يتقلب بدون سبب، وكل حركة سعر تتبع منطقًا معينًا.

الهدف النهائي للمتداول هو: الشراء عند القاع والبيع عند القمة. والتحليل الفني هو الأداة التي تساعدك على تحديد هذه “القيعان” و"القمم".

لكن هناك فخ: التحليل الفني ليس مثاليًا. كل متداول يستخدم مؤشرات مختلفة، وتفسير الإشارات يختلف من شخص لآخر. تقلبات سوق العملات المشفرة عالية جدًا، والتحليل الفني يمكن أن يكون مرجعًا فقط، ولا يمكن الاعتماد عليه بنسبة 100% في التنبؤ.

لهذا السبب، يدمج المتداولون المحترفون أدوات متعددة ويطبقون إدارة مخاطر صارمة.

كيف تتغير الأسعار؟

سعر العملات الرقمية يشبه الميزان ذو الكفتين، يقوده العرض والطلب:

• عرض البيع > طلب الشراء → السعر ينخفض
• طلب الشراء > عرض البيع → السعر يرتفع

السؤال المهم: متى يحدث هذا التحول؟

مهمة المحلل الفني هي ملاحظة البيانات التاريخية ومشاعر السوق، لإيجاد “نقطة التحول”. يحلل تقلبات الرسم البياني وحجم التداول، ليحدد متى قد ينقلب الاتجاه.

ولإنجاز ذلك، الاعتماد على الشموع اليابانية وحدها غير كافٍ. يحتاج المتداول إلى أدوات مؤشرات متعددة، مع مراقبة سلوك السعر وحجم التداول، لرسم تصور واضح للسوق.

تعلم هذه المؤشرات، يعني فهم جوهر التحليل الفني

المتوسط المتحرك البسيط (SMA)

المتوسط المتحرك هو أكثر المؤشرات استخدامًا وأسهلها فهمًا.

طريقة الحساب بسيطة: تجمع أسعار الإغلاق لآخر N فترة وتقسم على N، لتحصل على قيمة المتوسط المتحرك. مثلا، إذا كانت أسعار الثلاثة أيام الأخيرة هي 1، 2، 3، فالمتوسط هو (1+2+3)/3 = 2.

لماذا يُسمى “متوسط متحرك”؟ لأنه مع كل شمعة جديدة، يُعاد حساب المتوسط. يظهر على الرسم البياني وكأنه يتحرك باستمرار، ويتبع السعر.

وظيفة المتوسط المتحرك: تلطيف تقلبات السعر القصيرة المدى، لمساعدتك على رؤية الاتجاه العام. غالبًا، يتحرك السعر حول المتوسط المتحرك.

المتوسط المتحرك الأسي (EMA)

EMA هو نسخة مطورة من SMA. الفرق هو: EMA أكثر حساسية للأسعار الأخيرة.

تخيل أنك تشاهد فيلمًا بسرعة—كلما اقتربت من اللحظة الحالية، الصورة أوضح. هذه هي ميزة EMA. عندما يتغير السوق بسرعة، يكون رد فعل EMA أسرع من SMA.

كيفية استخدام EMA في التداول:

إشارة شراء:

• عندما يلامس السعر أو يعبر فوق خط EMA من الأسفل
• عندما يكون السعر فوق EMA وهو في اتجاه صاعد

إشارة بيع:

• عندما ينخفض السعر ويخترق خط EMA من الأعلى

استخدامات متقدمة:

• EMA الصاعد عادةً يمثل دعمًا
• EMA الهابط عادةً يمثل مقاومة
• عندما يعبر EMA السريع من الأسفل فوق EMA البطيء، تعتبر إشارة قوية للشراء (والعكس صحيح)

لكن تذكر: EMA مؤشر متأخر، إشاراته تأتي متأخرة قليلاً. الاعتماد عليه بشكل كامل قد يفوتك أفضل نقاط الدخول والخروج. أقوى استخدام لـ EMA هو تأكيد اتجاه السوق، وليس تحديد القمم أو القيعان بدقة.

مؤشر القوة النسبية (RSI)

RSI هو نوع من المؤشرات يُسمى “مذبذب”. بخلاف المتوسطات المتحركة، يتغير ضمن نطاق ثابت—وهو من 0 إلى 100.

مبدأ عمل RSI: يقارن بين مدى ارتفاع السوق خلال فترة معينة ومدى انخفاضه، ليقيم قوة الزخم.

• RSI > 70: السوق قد يكون في حالة تشبع شرائي، قرب القمة
• RSI < 30: السوق قد يكون في حالة تشبع بيعي، قرب القاع

بالنسبة لسوق العملات المشفرة شديد التقلب، RSI أداة فعالة لتحديد المشاعر المتطرفة.

RSI العشوائي (Stochastic RSI)

بعض المحترفين يستخدمون “RSI العشوائي” لتحليل أعمق. هو مؤشر يُطبق على RSI نفسه—يستخدم معادلة رياضية لمعالجة RSI بشكل إضافي.

تخيل أنه “مؤشر فوق مؤشر”، يُستخدم لالتقاط التغيرات الدقيقة في مشاعر السوق.

MACD (مؤشر التقارب والاختلاف المتوسط المتحرك)

MACD يُحسب عبر الفرق بين متوسطين متحركين: 12 و 26 فترة.

الصيغة: MACD = EMA 12 - EMA 26

ثم يُضاف خط إشارة (EMA 9) ويُعرض الفرق بين MACD وخط الإشارة على شكل مخطط عمودي (هيستوغرام).

منطق تداول MACD بسيط جدًا:

• عندما يتقاطع MACD فوق الصفر → إشارة شراء
• عندما يتقاطع MACD تحت الصفر → إشارة بيع

MACD ممتاز لالتقاط تحولات الاتجاهات الكبرى.

البولنجر باند (Bollinger Bands)

يتكون من ثلاثة خطوط:

• الوسط: المتوسط المتحرك البسيط لمدة 20 فترة
• الحد العلوي: الوسط + 2 ضعف الانحراف المعياري
• الحد السفلي: الوسط - 2 ضعف الانحراف المعياري

هذه الخطوط تشكل قناة، يتحرك السعر غالبًا داخلها.

استخدامات البولنجر باند:

• تقييم التقلبات: عرض القناة يعكس مدى تقلب السوق—عرض القناة يعني تقلب كبير، ضيقها يدل على استقرار
• تحديد مناطق الدعم والمقاومة: اللمس عند الحد العلوي غالبًا يكون مقاومة، واللمس عند الحد السفلي دعم
• توقع الانعكاسات: عند الوصول إلى حواف القناة، قد يحدث انعكاس سعر

طريقة تداول بناءً على حركة السعر

هذه ليست مؤشرًا معينًا، بل فلسفة تداول: الاعتماد على حركة السعر فقط.

بعض المتداولين لا يستخدمون أي مؤشرات، ويعتمدون فقط على أنماط الشموع، خطوط الاتجاه، مستويات الدعم والمقاومة لاتخاذ القرارات. يُطلق عليهم “تداول بدون أدوات”.

لماذا يفعلون ذلك؟ لأن حركة السعر هي كل شيء. الحجم، أشكال الشموع، النقاط العليا والدنيا—كلها تعبر عن نية السوق.

التركيز في تداول حركة السعر هو التعرف على خصائص موجات الاتجاه:

• الاتجاه الصاعد: يتكون من قمم وقيعان متجددة، مع ارتفاع القمم
• الاتجاه الهابط: العكس
• النطاق الأفقي: السعر يتأرجح بين دعم ومقاومة

أنماط الشموع: التعبير البصري عن نفسية السوق

ابتكر اليابانيون مخطط الشموع قبل 300 سنة. كل شمعة تروي قصة.

للشمعة ثلاثة عناصر رئيسية:

• الجسم: المسافة بين سعر الافتتاح والإغلاق

  • أخضر (أو أبيض) = الإغلاق أعلى من الافتتاح (صعودي)
  • أحمر (أو أسود) = الإغلاق أدنى من الافتتاح (هبوطي)

• الظلال العلوية والسفلية: تمثل أعلى وأدنى سعر خلال اليوم

  • ظل علوي طويل = محاولة السوق للارتفاع لكن تم كبحه
  • ظل سفلي طويل = محاولة السوق للهبوط لكن تم دفعه للأعلى

من خلال مراقبة أنماط الشموع، يمكن للمتداول أن يقيّم قوة البائعين والمشترين، ويتوقع الاتجاه التالي. بعض أنماط الشموع المتكررة (مثل “نجمة الرماية” أو “المطرقة”) غالبًا ما تشير إلى انعكاس قريب.

النقاط المحورية (Pivot Points): دعم ومقاومة موضوعية

العديد من المتداولين المحترفين يستخدمون النقاط المحورية لتحديد مستويات الدعم والمقاومة.

ما الذي يميز النقاط المحورية؟ أنها موضوعية تمامًا، ولا تعتمد على رأيك الشخصي.

يُحسب النقطة المحورية استنادًا إلى أعلى وأدنى سعر وإغلاق الشمعة السابقة:

P = (الذروة + القاع + الإغلاق) / 3

ومنها يُشتق مستوى دعم أول (S1)، دعم ثاني (S2)، مقاومة أولى (R1)، مقاومة ثانية (R2):

• S1 = 2×P - أعلى السعر السابق
• S2 = P - أعلى - أدنى السعر السابق
• R1 = 2×P - أدنى السعر السابق
• R2 = P + أعلى - أدنى السعر السابق

اختراق السعر للنقطة المحورية من الأسفل للأعلى يُعد إشارة إيجابية، والعكس من الأعلى للأسفل يُعد إشارة سلبية.

تصحيح فيبوناتشي: تداخل الرياضيات مع السوق

السوق لا يصعد أو ينخفض بشكل خطي دائمًا. عادةً، بعد ارتفاع كبير، يحدث تصحيح صغير، ثم يستأنف الاتجاه.

يستخدم المتداولون مستويات تصحيح فيبوناتشي لتحديد أين قد يتوقف التصحيح ويعاود الارتفاع.

سحر نسب فيبوناتشي: 0.618، 0.382، 0.236—تظهر في الطبيعة والأسواق المالية بشكل متكرر.

يضع المحلل الفني خطوطًا أفقية عند هذه المستويات، والتي غالبًا تكون مناطق دعم أو مقاومة.

كيفية استخدام فيبوناتشي:

• يدمج مع MACD، خطوط الاتجاه، المتوسطات المتحركة لزيادة الدقة
• استخدامه بشكل منفرد قد يكون غير موثوق
• كلما زادت الأدوات المضافة، زادت موثوقية الإشارة

الخلاصة: الأدوات كثيرة، لكن الاستخدام الصحيح هو الأهم

هدف التحليل الفني هو مساعدتك على العثور على فرص تداول عالية الاحتمال في سوق العملات الرقمية. لكن هناك حقيقة: لا توجد أداة مثالية.

جميع المؤشرات تعتمد على البيانات التاريخية، وتؤخر في إصدار الإشارات. تقلبات البيتكوين والعملات المشفرة المفاجئة غالبًا تتجاوز توقعات النماذج.

ما يفعله المتداول الناضج هو:

1. اختيار 2-3 مؤشرات يثق بها أكثر
2. الالتزام الصارم بقواعد الدخول والخروج
3. إعطاء الأولوية لإدارة المخاطر، ثم لتحقيق أكبر قدر من الأرباح
4. المراجعة المستمرة وتحسين الاستراتيجيات

التحليل الفني + التحليل الأساسي = أقوى مزيج. يستخدم التحليل الفني لتحديد نقاط الدخول على المدى القصير، ويستخدم التحليل الأساسي لتحديد الاتجاه على المدى الطويل. هكذا، يمكنك الاستفادة من تقلبات السوق وتجنب الانخداع بالاختراقات الوهمية.

تعلم التحليل الفني يحتاج إلى وقت وممارسة، لكن بمجرد إتقانه، ستمتلك أدوات تداول تدوم مدى الحياة.