ما هو سوق الفوركس؟ هل يجب الاستثمار في الفوركس في فيتنام أم لا؟

طبيعة سوق الفوركس

سوق الفوركس (Forex) يعمل منذ عقود، مرتبط بالتجارة الدولية، ولكن بالنسبة للعديد من المستثمرين في فيتنام، لا يزال مجالًا غريبًا إلى حد ما. الأسئلة التي يطرحها معظم المتداولين هي: ما هي طبيعة هذا السوق؟ هل ينبغي المشاركة فيه أم لا؟ خاصة في سوق مالي يتطور مثل فيتنام، لا يزال سوق الفوركس يثير الكثير من المخاوف لدى المستثمرين.

على عكس سوق الأسهم، فإن سوق العملات الأجنبية ذو طابع عالمي ولا يتركز في منصة تداول محددة في كل بلد. للمشاركة في سوق FX، يجب على المستثمرين الوصول إلى السوق OTC (Over-The-Counter) من خلال شركات الوساطة الدولية.

حجم وسيولة سوق FX

يعد سوق الفوركس أكبر سوق مالي على مستوى العالم، حيث يبلغ متوسط حجم التداول اليومي 6.6 تريليون دولار (وفقًا لإحصائيات عام 2020). كما أنه السوق ذو السيولة الأعلى في العالم، مما يعني أن عدد اللاعبين هائل، ولا يمكن لأي جهة التلاعب بالأسعار.

المشاركون في سوق الفوركس

في البداية، كان سوق العملات الأجنبية ميدانًا للمنظمات المالية الكبرى، والبنوك المركزية، وشركات الاستيراد والتصدير. يستخدمون الفوركس لمواجهة تقلبات أسعار الصرف في العقود الدولية، وحماية أنفسهم من التضخم، وتخزين القيمة عند حدوث اضطرابات سياسية.

عندما تتطور التجارة الدولية بشكل قوي، يزداد الطلب على تنويع استثمارات المستثمرين الأفراد، وبدأ سوق الفوركس يتحول إلى قناة استثمارية يُنظر إليها. على الرغم من أن حجم تداول المستثمرين الأفراد لا يزال منخفضًا مقارنة بالمنظمات، إلا أن جاذبيته من حيث السيولة والتقلبات في سوق FX تجذب المزيد من المتداولين للمشاركة.

تداول الفوركس في فيتنام - المسائل القانونية

الحالة القانونية الحالية

في فيتنام، لا تزال الدولة تراقب عن كثب احتياطي العملات الأجنبية، لذلك يُسمح بالتداول في العملات الأجنبية فقط للبنوك. حاليًا، لا توجد منصة تداول فوركس مرخصة للعمل في فيتنام، ولم تسمح القوانين بإنشاء مثل هذه المنصات بعد.

ومع ذلك، تداول الفوركس ليس غير قانوني. يحق للمستثمرين الأفراد المشاركة في تداول العملات الأجنبية بهدف الاستثمار من خلال شركات الوساطة الدولية المرخصة من قبل الجهات المختصة في الدول التي تسمح بالفوركس.

نقطة مهمة يجب ملاحظتها: إذا قمت بالتداول عبر شركة وساطة “مرخصة من فيتنام”، فهذا يعد انتهاكًا للقانون، لأن الحكومة الفيتنامية لا تسمح بإنشاء شركات وساطة فوركس. للطمأنينة، يُنصح باختيار شركات وساطة دولية موثوقة ومرخصة من قبل هيئات تنظيم الأوراق المالية في دول ذات قوانين واضحة بشأن الفوركس.

المسائل الضريبية

حاليًا، لا توجد سياسة واضحة في فيتنام تسمح بالتداول في العملات الأجنبية، لذلك لم يتم تحديد مسألة الضرائب على الدخل الشخصي من معاملات FX بعد. ومع ذلك، لا يزال هذا المجال غير منظم بشكل واضح في قوانين فيتنام، ويجب على المستثمرين أن يكونوا حذرين قبل المشاركة.

أزواج العملات الأكثر تداولًا

وفقًا لاستطلاع البنك الدولي (BIS) لعام 2019، إليك أعلى 10 أزواج عملات يتم تداولها في سوق FX:

كيفية فتح حساب تداول فوركس

سوق فيتنام أصبح وجهة جذابة للعديد من شركات الوساطة الدولية. ومع ذلك، يوجد أكثر من 100,000 منصة تداول عبر الإنترنت، منها الموثوقة ومنها المحتالة. لتجنب المخاطر، يُنصح بتقييم شركة الوساطة بناءً على المعايير التالية:

• السمعة والأمان: التحقق من الترخيص من هيئات تنظيم الأوراق المالية الدولية (مثل ASIC، CMA، FCA…)
• تكاليف التداول: مقارنة السبريد، العمولة، والرسوم الأخرى
• خدمة الإيداع/السحب: طرق الدفع، أوقات المعالجة
• منصة التداول: الاستقرار، ميزات التحليل، تجربة المستخدم
• سرعة تنفيذ الأوامر: خاصة في ظروف السوق المتقلبة
• دعم العملاء: جودة الخدمة والقدرة على الدعم باللغة العربية

خطوات فتح حساب

1. إنشاء حساب عبر الإنترنت: اختيار حساب تجريبي (للتدريب) أو حساب حقيقي (للتداول الحقيقي)
2. اختيار السوق: اختيار زوج العملات أو الأداة المالية التي تريد التداول بها
3. فتح مركز: اتخاذ قرار الشراء (long) أو البيع (short) بناءً على تحليلك
4. إعداد إدارة المخاطر: تحديد حجم المركز، مستوى جني الأرباح (take profit) وإيقاف الخسارة (stop loss)
5. تأكيد الصفقة: إتمام الخطوات اللازمة لتنفيذ التداول

أخبار مهمة تؤثر على سوق FX

كل عملة لها عوامل تأثير خاصة، لكن هناك 5 معلومات اقتصادية رئيسية تؤثر على جميع أزواج العملات:

1. قرارات أسعار الفائدة للبنوك المركزية

يُعتبر سعر الفائدة “ثمن العملة”. رفع سعر الفائدة يعني ارتفاع قيمة العملة، وخفضه يعني انخفاضها. هذه المعلومات هي الأهم، وتؤثر مباشرة على تقلبات أسعار أزواج FX.

2. الناتج المحلي الإجمالي (GDP)

عندما ينخفض الناتج المحلي الإجمالي عن المتوقع، تميل قيمة العملة إلى الانخفاض. والعكس صحيح، عندما يتجاوز الناتج المتوقع، ترتفع قيمة العملة.

3. مؤشر أسعار المستهلك (CPI) والتضخم

تقيس هذه المؤشرات قيمة العملة بشكل غير مباشر من خلال القدرة الشرائية. ارتفاع CPI أو التضخم عادةً يؤدي إلى رفع سعر الفائدة، للسيطرة على التضخم.

4. معدل البطالة

يؤثر هذا المؤشر بشكل غير مباشر على قرارات سعر الفائدة للبنك المركزي. زيادة التوظيف تؤدي إلى رفع سعر الفائدة. يُصدر شهريًا مؤشرا ADP و NFP في أمريكا، وهما مهمان جدًا.

5. معلومات من لجنة السوق المفتوحة الأمريكية (FOMC)

يجتمع FOMC شهريًا لتحديد سعر الفائدة. ثم يصدر بيانًا عن الظروف الاقتصادية وفعالية السياسة النقدية. قرارات FOMC يمكن أن تسبب تقلبات كبيرة - على سبيل المثال، في 18/3/2015، ارتفع زوج EURUSD بمقدار 400 نقطة خلال دقائق بعد إصدار FOMC تقييمًا سلبيًا للدولار الأمريكي.

لمتابعة البيانات الاقتصادية المهمة، يُنصح بمتابعة جداول البيانات الاقتصادية المخصصة التي توفر البيانات والتحليلات التي تؤثر على كل زوج عملات.

أوقات تداول سوق الفوركس

سوق الفوركس يعمل على مدار 24 ساعة (24 ساعة، 5 أيام في الأسبوع) بفضل نظام التداول العالمي. إليك أوقات التداول للمنصات الرئيسية (بتوقيت فيتنام):

عند فتح كل منصة، يحدث تقلب قوي في أزواج العملات ذات الصلة. على سبيل المثال، عند افتتاح سيدني، يتقلب الدولار الأسترالي بشكل كبير؛ وعند افتتاح لندن، تكون أزواج العملات الأوروبية أكثر نشاطًا. من خلال منصة تداول عبر الإنترنت، يمكنك الوصول إلى جميع المنصات الأربعة والتداول بشكل مستمر تقريبًا على مدار 24 ساعة في اليوم، 5 أيام في الأسبوع.

هل ينبغي التداول في الفوركس؟ نصائح مهمة

العامل الأهم عند اتخاذ قرار التداول في الفوركس في فيتنام هو المسألة القانونية. كما تم التحليل، لا تزال قوانين الفوركس غير واضحة تمامًا في فيتنام.

الفوركس هو أكبر سوق مالي في العالم، مع سيولة عالية جدًا. كل البيانات الاقتصادية تخلق سيولة وتؤدي إلى تقلبات قوية في أسعار أزواج العملات. هذه الخصائص تجعل الفوركس سوقًا جذابًا للمستثمرين الباحثين عن الأرباح.

إذا كنت ترغب في المشاركة في هذا السوق، فإن الأهم هو اختيار شركة وساطة دولية موثوقة ومرخصة بشكل قانوني من قبل هيئات تنظيم الأوراق المالية في دول ذات قوانين واضحة بشأن الفوركس. منظمات مثل ASIC (أستراليا)، FCA (المملكة المتحدة)، CMA (قبرص) هي جهات مرموقة وذات صلاحية في إصدار التراخيص.

مع تطور التكنولوجيا، توفر منصات التداول اليوم أكثر من 400 أداة مالية تشمل العملات الأجنبية، العملات الرقمية، السلع، ومؤشرات الأسهم. يمكنك البدء بمبالغ منخفضة، مع رسوم عمولة منخفضة أو بدونها، واستخدام الرافعة المالية لتعظيم رأس المال.

الخلاصة: التداول في الفوركس غير غير قانوني إذا اخترت شركة وساطة دولية موثوقة. ومع ذلك، فإن فهم السوق، إدارة المخاطر، ووضع خطة تداول واضحة هي عوامل أساسية للنجاح في سوق FX.