التقلبات ماذا تعني؟ استراتيجيات تداول المشتقات عندما يكون السوق متقلبًا بشدة

لماذا يجب على المستثمرين فهم تقلبات الأسعار؟

كلما سمعت عبارة “تقلبات السوق”، يشعر العديد من المستثمرين بالقلق. القصص عن المليارديرات بيل غيتس وجيف بيزوس الذين خسروا مليارات الدولارات خلال جائحة كوفيد-19 أظهرت بوضوح قوة تقلبات الأسعار. ومع ذلك، فإن الأمر المثير للاهتمام هو أن التقلبات الشديدة هي في الواقع فرصة لتحقيق الأرباح لمن يعرف كيف يستغلها.

إذا كنت تبحث عن طرق للتداول بشكل فعال في سوق غير مستقر مثل الوضع الحالي، فسيقدم لك هذا المقال شرحًا مفصلاً لمفهوم تقلبات الأسعار وكيفية استخدام أدوات المشتقات CFD لتحقيق الأرباح من فترات تقلب الأسعار الشديدة.

ما هو التقلب؟ التعريف المفصل

تقلب الأسعار (Volatility) يُستخدم لوصف مدى تغير سعر الأصل خلال فترة زمنية معينة. عندما يرتفع السعر أو ينخفض باستمرار مع هامش كبير، ويصعب التنبؤ باتجاهه، يُطلق عليه تقلب عالي. وعلى العكس، فإن الأصل الذي يتمتع بسعر مستقر، واتجاه واضح، وتقلب منخفض يُعتبر أقل تقلبًا.

لتقييم مدى تقلب أصل معين، يستخدم المستثمرون عادةً مؤشر VIX الذي طورته CBOE. كلما كان مؤشر VIX أعلى، كان الأصل أكثر عرضة لتقلبات قوية مع تحركات سعر غير معتادة.

لماذا يعتبر تقلب السوق فرصة؟

المبدأ الأساسي في التداول المالي: لتحقيق الأرباح، يجب أن يكون هناك تحرك في الأسعار.

عندما يتقلب السوق بشكل كبير، ينخفض السعر ويخسر العديد من المستثمرين. ولكن بالنسبة للمتداولين بالمشتقات - الذين يعرفون كيفية استخدام أدوات مثل CFD - كلما زاد تقلب السوق، زادت فرص تحقيق الأرباح.

تحليل تقلبات أسعار الأصول الرئيسية

لقد أدت جائحة كوفيد-19 إلى اضطرابات نفسية بين المستثمرين، مما أدى إلى تقلبات قوية في جميع أنحاء السوق. تظهر البيانات المقارنة لمؤشر VIX للأصول المختلفة أن:

النفط الخام - الأصول الأكثر تقلبًا

• خلال فترات الاستقرار الاقتصادي: مؤشر VIX بين 25-45 نقطة
• خلال جائحة كوفيد-19: ارتفاع مفاجئ إلى مستوى قياسي
• السبب: تقلبات توفرها مناطق أمريكا والسعودية

الذهب - الأصول الأكثر استقرارًا

• خلال فترات الاستقرار الاقتصادي: مؤشر VIX بين 9-15 نقطة
• خلال جائحة كوفيد-19: وصل إلى ذروته عند 45 نقطة
• يظهر استقرارًا أكثر من الأصول الأخرى

بيتكوين - الأصول ذات التقلب العالي

• بيتكوين حاليًا: $88.84K (+1.50% خلال 24 ساعة)
• سجلت زيادة بنسبة 1400% خلال أقل من سنة واحدة عندما بدأ تطوير تقنية البلوكشين
• يزداد التقلب مع زيادة اهتمام المستثمرين

جدول مقارنة معدلات الأرباح (6 أشهر الأولى من عام 2020)

CFD - أداة المشتقات لتحقيق الأرباح من تقلبات الأسعار

كيف يعمل عقد الفروقات (CFD)؟

عقد الفروقات (Contract for Difference) هو عقد يحدد الفرق في السعر - أداة مشتقة تتيح لك التداول على سعر الأصل دون امتلاكه فعليًا.

المبدأ الأساسي:

• يتم حساب الأرباح أو الخسائر بناءً على الفرق في السعر بين فتح وإغلاق العقد
• وسيط التداول يدفع أو يخصم هذا الفرق لك
• يمكنك الربح من السوق الصاعد (وضعية شراء طويلة) أو السوق الهابط (وضعية بيع قصيرة)

مثال عملي: تداول البيع على الذهب

افترض أنك تتوقع انخفاض سعر الذهب من المستوى الحالي $1943:

1. فتح وضعية بيع قصيرة (بيع على المكشوف) بحجم لوت واحد من الذهب
2. استخدام رافعة مالية 1:100: فقط بحاجة إلى هامش بقيمة $19.43 لتداول 100 ضعف رأس المال
3. انخفاض السعر إلى $1900 كما توقعت
4. إغلاق الصفقة: الربح = $1943 - $1900 = $43 على كل عقد CFD

مقارنة الجدول:

مميزات CFD

✓ متعدد الأصول: تداول العملات، المؤشرات، السلع، العملات الرقمية دون الحاجة لامتلاكها

✓ الربح من كلا الاتجاهين: كسب المال سواء ارتفع السوق أو انخفض، بدون قيود على الشراء الطويل

✓ استخدام الرافعة المالية: مع $1 يمكن التداول حتى بمبلغ $100، مضاعفًا الأرباح

✓ سوق مفتوح 24/5: تداول مرن حسب توقيتك

✓ تكلفة منخفضة: عدم الحاجة لامتلاك الأصل الحقيقي، وتقليل تكاليف التداول

العوامل الرئيسية التي تسبب تقلبات قوية

الأخبار والمعلومات السوقية تتغير أسعار الأصول بشكل كبير عند صدور أخبار تؤثر مباشرة على العرض والطلب. مثل السياسات النقدية الجديدة، التقارير الاقتصادية، أو قرارات البنوك المركزية.

السيولة كلما زاد اهتمام المستثمرين بأصل معين، زادت حركة التداول وتقلب السعر. على سبيل المثال، ارتفع سعر البيتكوين بنسبة 1400% خلال أقل من سنة عندما بدأ تكنولوجيا البلوكشين في الانتشار.

العوامل الطبيعية والمخاطر الوبائية الكوارث الطبيعية والأوبئة يمكن أن توقف الاقتصاد فورًا. جائحة كوفيد-19 أدت إلى هبوط حاد في السوق المالية بسبب تعطيل سلاسل التوريد العالمية.

العرض والطلب النفط الخام مثال واضح - يتقلب باستمرار بسبب المعلومات حول العرض من دول الإنتاج الكبرى.

استخدام الرافعة المالية الأصول التي يُسمح بالتداول بها باستخدام رافعة عالية ستشهد تقلبات سعرية أكبر، حيث يتداول المستثمرون على المدى القصير لتقليل تكاليف الهامش.

استراتيجيات الربح في سوق متقلب

1. عدم المخاطرة بشكل مفرط قم بإيقاف الخسائر بسرعة مع المراكز التي تتعرض لخسائر طويلة. كلما طال أمد الخسارة، زادت تكاليف الهامش اليومية، وتزايد خطر فقدان رأس المال بالكامل.

2. دائمًا ضع أوامر إيقاف الخسائر في سوق متقلب، يمكن أن يتغير السعر بسرعة 20-30%. إذا لم توقف الخسارة عند مستوى 5-10%، فإن الرافعة ستضاعف الخسارة من 20% إلى 100% - مما يؤدي إلى فقدان كامل رأس المال.

3. الالتزام بخطة التداول التزم بالاستراتيجية التي وضعتها، وكن مركزًا وصبورًا. العواطف هي العدو الأكبر في التداول.

4. متابعة أخبار السوق عن كثب عند حدوث تقلبات بسبب الأخبار، من يملك المعلومات أولاً سيكون لديه ميزة في وضع الأوامر قبل حدوث تقلبات كبيرة.

5. دراسة تقلبات الأسعار التاريخية تحديد مدى تقلبات الماضي يساعد على توقع مدى التقلبات المحتملة. على سبيل المثال، إذا كان الذهب يتقلب عادة ±1% يوميًا، فإن احتمالية التغير ±3% بدون أخبار غير عادية منخفضة جدًا.

أدوات تحليل تقلبات الأسعار

المؤشرات الفنية Bollinger Bands، Keltner Channels، Stochastics، متوسط المدى الحقيقي (ATR) وغيرها من المؤشرات تساعد المتداولين على فهم حركة السوق وتعديل استراتيجياتهم وفقًا لذلك.

الاستفادة من خبراء التحليل توفر شركات الوساطة توقعات لاتجاه السوق والمشاعر. يمكنك أيضًا استشارة المنتديات التي تتبادل خبرات الاستثمار.

متابعة الأسهم/الأصول ذات التقلبات الأعلى استخدام مواقع موثوقة مثل Bloomberg، FinViz، NASDAQ للبحث عن الأصول ذات أعلى تقلبات اليوم.

الخلاصة

تقلب الأسعار يمكن أن يكون فرصة أو مخاطرة، حسب رؤية كل مستثمر ومهاراته في التداول:

• المستثمرون على المدى الطويل يرون أن تقلبات قصيرة الأمد طبيعية، ولا يهتمون
• المتداولون على المدى القصير يبحثون عن فرص الربح من الفروقات السعرية في الأسواق المتقلبة

أداة المشتقات CFD هي الخيار الشائع للمستثمرين الذين يرغبون في استغلال فترات التقلب الشديد. ومع ذلك، لتحقيق النجاح باستخدام CFD، يجب عليك:

• فهم آلية عملها جيدًا
• إدارة المخاطر بعناية عند استخدام الرافعة
• وضع استراتيجية تداول واضحة
• متابعة أخبار السوق باستمرار

السوق المتقلب ليس دائمًا صعبًا - بل هو الوقت الذي يمكن للمتداولين ذوي التفكير الواضح والانضباط الجيد أن يحققوا أرباحًا عالية.